Сравнение ADP vs EXPO
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует ADP с P/E 20.37 (у EXPO — 26.62). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По P/B (цена/балансовая стоимость) EXPO дешевле: 8.57 против 13.94. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA ADP оценён ниже: 13.66 vs 17.87. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ADP демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 68.69% против 27.94% у EXPO. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: ADP — 20.12%, EXPO — 18.07%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ADP — 0.63, EXPO — 0.24. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | ADP | EXPO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 20.37 | 26.62 | |
| P/B | 13.94 | 8.57 | |
| P/S | 4.08 | 4.69 | |
| PEG | 2.08 | 6.09 | |
| EV/EBITDA | 13.66 | 17.87 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 68.69% | 27.94% | |
| ROA | 6.74% | 15.85% | |
| Валовая маржа | 47.48% | 23.80% | |
| Операц. маржа | 19.20% | 19.36% | |
| Чистая маржа | 20.12% | 18.07% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.63 | 0.24 | |
| Текущая ликв. | 1.04 | 2.40 | |
| Быстрая ликв. | 1.04 | 2.40 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2.94% | 2.08% | |
| Коэфф. выплат | 59.12% | 56.69% | |
| EPS | $10.83 | $2.19 | |
| Балансовая стоим. | $15.83 | $6.80 | |
Технический анализ
ADP набирает 73 из 100 по техническому скорингу, EXPO — 14 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): ADP — 61.9 (нейтральная зона), EXPO — 38.7 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: ADP выше на 7.0%, EXPO — ниже на -10.0%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: ADP — 23.8 (слабый тренд), EXPO — 24.1 (слабый тренд). По бете ADP стабильнее (0.33 vs 0.78). Значение ниже 0.8 делает ADP защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) EXPO составляет 4.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ADP | EXPO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 61.88 | 38.68 | |
| Stochastic %K | 70.53 | 37.81 | |
| CCI (20) | 110.44 | -69.55 | |
| MFI | 58.50 | 20.63 | |
| Williams %R | -29.47 | -62.19 | |
| MACD гистограмма | 1.29 | -0.45 | |
| Momentum (10) | 13.49 | -5.98 | |
| Тренд | |||
| ADX | 23.77 | 24.05 | |
| Цена vs EMA 9 | +2.19% | +0.52% | |
| Цена vs EMA 20 | +4.11% | -3.88% | |
| Цена vs SMA 50 | +7.02% | -9.96% | |
| Цена vs SMA 200 | -12.78% | -16.17% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.18 | -0.21 | |
| Volume Ratio | 94.80 | 154.12 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.33 | 0.78 | |
| ATR % | 2.74% | 4.39% | |
| Sharpe (1г) | -1.48 | -1.02 | |
| RS Rating | 15.00 | 16.00 | |
| 52w от хая | -33.11 | -28.94 | |
| BB ширина | 14.12 | 30.29 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): ADP — 20,56 млрд $, EXPO — 582,01 млн $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: ADP — 4,08 млрд $, EXPO — 106,01 млн $. ADP генерирует больше чистой прибыли. FCF: ADP генерирует 4,77 млрд $, EXPO — 122,34 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | ADP | EXPO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 20,56 млрд $ | 582,01 млн $ | |
| Чистая прибыль | 4,08 млрд $ | 106,01 млн $ | |
| EPS (TTM) | $10.02 | $2.08 | |
| Операц. Cash Flow | 4,94 млрд $ | 131,73 млн $ | |
| Free Cash Flow | 4,77 млрд $ | 122,34 млн $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность ADP — 2.94%, EXPO — 2.08%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. ADP платит дивиденды 13 лет подряд, EXPO — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): ADP — 59.12%, EXPO — 56.69%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | ADP | EXPO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2.94% | 2.08% | |
| Годовые дивиденды | $3.40 | $0.62 | |
| Коэфф. выплат | 59.12% | 56.69% | |
| Лет выплат | 13.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -2.35% | -4.97% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ADP — ноябре (+5.42%), для EXPO — ноябре (+4.82%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для ADP — сентябрь (-1.93%), для EXPO — октябрь (-2.65%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: январь, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: май, июль, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у ADP: +14.16% против +13.76%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Automatic Data Processing, Inc. или Exponent, Inc.?
У кого выше рентабельность — ADP или EXPO?
Какие дивиденды у Automatic Data Processing, Inc. и Exponent, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Automatic Data Processing, Inc. или Exponent, Inc.?
У кого выше маржинальность — ADP или EXPO?
Какая акция лучше по технике — ADP или EXPO?
Что лучше купить — ADP или EXPO?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией