Сравнение ADMA vs VNDA
Динамика цен
Фундаментальный анализ
VNDA имеет отрицательный P/E (-1,08), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — ADMA прибылен с P/E 13,75. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Мультипликатор P/S также в пользу VNDA: 1,39 vs 4,48 у ADMA. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B VNDA — 1,37, у ADMA — 5,54. ROE VNDA отрицательный (-84,95%), что говорит об убыточности. ADMA генерирует прибыль с ROE 39,59%. По этому критерию преимущество однозначно. VNDA убыточен — чистая маржа -127,41%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ADMA — 0,50, у VNDA — 0,00. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | ADMA | VNDA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 13,75 | -1,08 | |
| P/B | 5,54 | 1,37 | |
| P/S | 4,48 | 1,39 | |
| PEG | -0,80 | 0,01 | |
| EV/EBITDA | 10,06 | -1,47 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 39,59% | -84,95% | |
| ROA | 24,69% | -66,64% | |
| Валовая маржа | 64,71% | 92,82% | |
| Операц. маржа | 42,26% | -86,07% | |
| Чистая маржа | 32,98% | -127,41% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,50 | 0,00 | |
| Текущая ликв. | 6,97 | 1,61 | |
| Быстрая ликв. | 3,81 | 1,60 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 0,00% | |
| EPS | $0,74 | -$4,56 | |
| Балансовая стоим. | $1,79 | $3,66 | |
Технический анализ
По техническому скорингу ADMA сильнее: 65/100 против 19/100 у VNDA. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у ADMA составляет 68,4 (нейтральная зона), у VNDA — 34,5 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. ADMA торгуется выше SMA 50 (15,1%), тогда как VNDA ниже этой средней (-13,9%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: ADMA — 18,1 (нет тренда), VNDA — 37,8 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. VNDA менее волатилен — бета 0,85 против 0,88 у ADMA. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) VNDA составляет 5,1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ADMA | VNDA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 68,41 | 34,51 | |
| Stochastic %K | 79,41 | 51,04 | |
| CCI (20) | 248,88 | -90,50 | |
| MFI | 58,72 | 41,00 | |
| Williams %R | -20,59 | -48,96 | |
| MACD гистограмма | 0,15 | 0,00 | |
| Momentum (10) | 1,63 | -0,18 | |
| Тренд | |||
| ADX | 18,14 | 37,76 | |
| Цена vs EMA 9 | +7,38% | -3,23% | |
| Цена vs EMA 20 | +10,54% | -6,67% | |
| Цена vs SMA 50 | +15,09% | -13,86% | |
| Цена vs SMA 200 | -25,05% | -22,84% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,06 | -0,10 | |
| Volume Ratio | 122,83 | 145,87 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,88 | 0,85 | |
| ATR % | 3,82% | 5,12% | |
| Sharpe (1г) | -0,80 | 0,52 | |
| RS Rating | 5,00 | 54,00 | |
| 52w от хая | -51,61 | -49,70 | |
| BB ширина | 20,30 | 20,28 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): ADMA — 510,17 млн $, VNDA — 216,10 млн $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу ADMA: +19,60% г/г vs +8,70%. Обе компании растут, но с разной скоростью. По чистой прибыли ситуация полярная: ADMA зарабатывает 146,93 млн $, а VNDA фиксирует убыток (-220,47 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): ADMA — 27,82 млн $, VNDA — -110,44 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | ADMA | VNDA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 510,17 млн $ | 216,10 млн $ | |
| Рост выручки (г/г) | +19.60% | +8.70% | |
| Чистая прибыль | 146,93 млн $ | -220,47 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -25.70% | — | — |
| EPS (TTM) | $0,62 | -$3,74 | |
| Операц. Cash Flow | 50,40 млн $ | -109,44 млн $ | |
| Free Cash Flow | 27,82 млн $ | -110,44 млн $ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.
| Показатель | ADMA | VNDA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность ADMA приходится на июле (+9,88%), а VNDA — на июне (+7,57%). Наименее удачные месяцы: ADMA — июнь (-6,00%), VNDA — июль (-7,40%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: май, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ADMA Biologics, Inc. или Vanda Pharmaceuticals Inc.?
У кого выше рентабельность — ADMA или VNDA?
Какие дивиденды у ADMA Biologics, Inc. и Vanda Pharmaceuticals Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — ADMA Biologics, Inc. или Vanda Pharmaceuticals Inc.?
Какая акция лучше по технике — ADMA или VNDA?
Что лучше купить — ADMA или VNDA?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 09.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией