Сравнение ADMA vs ADPT
Динамика цен
Фундаментальный анализ
ADPT имеет отрицательный P/E (-62,32), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — ADMA прибылен с P/E 13,76. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Мультипликатор P/S также в пользу ADMA: 4,48 vs 13,19 у ADPT. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B ADMA — 5,54, у ADPT — 28,02. ROE ADPT отрицательный (-32,64%), что говорит об убыточности. ADMA генерирует прибыль с ROE 39,59%. По этому критерию преимущество однозначно. ADPT убыточен — чистая маржа -20,73%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка ADPT значительно выше: D/E 2,87 vs 0,50 у ADMA. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.
| Показатель | ADMA | ADPT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 13,76 | -62,32 | |
| P/B | 5,54 | 28,02 | |
| P/S | 4,48 | 13,19 | |
| PEG | -0,80 | -1,24 | |
| EV/EBITDA | 10,06 | -269,65 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 39,59% | -32,64% | |
| ROA | 24,69% | -9,97% | |
| Валовая маржа | 64,71% | 75,44% | |
| Операц. маржа | 42,26% | -12,16% | |
| Чистая маржа | 32,98% | -20,73% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,50 | 2,87 | |
| Текущая ликв. | 6,97 | 4,79 | |
| Быстрая ликв. | 3,81 | 4,68 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 0,00% | |
| EPS | $0,74 | -$0,40 | |
| Балансовая стоим. | $1,79 | $0,96 | |
Технический анализ
По техническому скорингу ADPT сильнее: 84/100 против 73/100 у ADMA. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у ADMA составляет 66,8 (нейтральная зона), у ADPT — 65,0 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. ADMA и ADPT находятся выше 50-дневной скользящей средней (+14,2% и +23,0% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADPT выше SMA 200 (+50,6%), ADMA — ниже (-24,7%). Долгосрочный тренд в пользу ADPT. ADX: ADMA — 22,5 (слабый тренд), ADPT — 38,7 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. ADMA менее волатилен — бета 0,89 против 1,89 у ADPT. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) ADPT составляет 5,3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ADMA | ADPT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 66,77 | 65,03 | |
| Stochastic %K | 79,63 | 82,67 | |
| CCI (20) | 150,26 | 162,16 | |
| MFI | 65,26 | 65,74 | |
| Williams %R | -20,37 | -17,33 | |
| MACD гистограмма | 0,15 | 0,10 | |
| Momentum (10) | 1,11 | 2,87 | |
| Тренд | |||
| ADX | 22,46 | 38,74 | |
| Цена vs EMA 9 | +4,91% | +4,29% | |
| Цена vs EMA 20 | +8,67% | +8,99% | |
| Цена vs SMA 50 | +14,15% | +23,01% | |
| Цена vs SMA 200 | -24,73% | +50,65% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,02 | 0,26 | |
| Volume Ratio | 92,70 | 106,19 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,89 | 1,89 | |
| ATR % | 3,73% | 5,28% | |
| Sharpe (1г) | -0,75 | 1,34 | |
| RS Rating | 5,00 | 93,00 | |
| 52w от хая | -51,58 | -2,92 | |
| BB ширина | 24,31 | 19,70 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): ADMA — 510,17 млн $, ADPT — 276,98 млн $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу ADPT: +54,80% г/г vs +19,60%. Обе компании растут, но с разной скоростью. По чистой прибыли ситуация полярная: ADMA зарабатывает 146,93 млн $, а ADPT фиксирует убыток (-59,50 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): ADMA — 27,82 млн $, ADPT — -48,95 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | ADMA | ADPT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 510,17 млн $ | 276,98 млн $ | |
| Рост выручки (г/г) | +19.60% | +54.80% | |
| Чистая прибыль | 146,93 млн $ | -59,50 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -25.70% | — | — |
| EPS (TTM) | $0,62 | -$0,39 | |
| Операц. Cash Flow | 50,40 млн $ | -45,99 млн $ | |
| Free Cash Flow | 27,82 млн $ | -48,95 млн $ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.
| Показатель | ADMA | ADPT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность ADMA приходится на июле (+9,88%), а ADPT — на июне (+16,68%). Наименее удачные месяцы: ADMA — июнь (-6,00%), ADPT — апрель (-9,11%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: май, июль, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у ADMA: +13,25% против +8,15%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ADMA Biologics, Inc. или Adaptive Biotechnologies Corporation?
У кого выше рентабельность — ADMA или ADPT?
Какие дивиденды у ADMA Biologics, Inc. и Adaptive Biotechnologies Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — ADMA Biologics, Inc. или Adaptive Biotechnologies Corporation?
Какая акция лучше по технике — ADMA или ADPT?
Что лучше купить — ADMA или ADPT?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 12.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией