Сравнение ADC vs SBAC
Динамика цен
Фундаментальный анализ
SBAC торгуется с P/E 21.60, тогда как ADC — с P/E 41.23. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По P/S (цена/выручка) SBAC дешевле: 7.72 против 12.10. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По EV/EBITDA SBAC оценён ниже: 17.87 vs 20.12. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. SBAC работает в убыток — ROE -20.90%, тогда как ADC показывает рентабельность 3.65%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Маржинальность: SBAC — 35.66%, ADC — 29.28%. У SBAC маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ADC — 0.53, SBAC — -3.24. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности SBAC ниже 1 (0.15), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | ADC | SBAC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 41.23 | 21.60 | |
| P/B | 1.45 | -4.63 | |
| P/S | 12.10 | 7.72 | |
| PEG | 10.54 | 0.84 | |
| EV/EBITDA | 20.12 | 17.87 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 3.65% | -20.90% | |
| ROA | 2.16% | 8.68% | |
| Валовая маржа | 87.64% | 63.62% | |
| Операц. маржа | 48.03% | 47.63% | |
| Чистая маржа | 29.28% | 35.66% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.53 | -3.24 | |
| Текущая ликв. | 0.83 | 0.15 | |
| Быстрая ликв. | 0.83 | 0.15 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 4.13% | 2.20% | |
| Коэфф. выплат | 164.47% | 48.34% | |
| EPS | $1.83 | $9.62 | |
| Балансовая стоим. | $52.01 | $-44.91 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 32/100 и 34/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. RSI(14): ADC — 44.5 (нейтральная зона), SBAC — 47.5 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. SBAC торгуется выше SMA 50 (2.6%), тогда как ADC ниже этой средней (-1.7%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: ADC — 20.5 (слабый тренд), SBAC — 24.0 (слабый тренд). По бете ADC стабильнее (-0.10 vs 0.18). Значение ниже 0.8 делает ADC защитной акцией.
| Индикатор | ADC | SBAC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 44.47 | 47.45 | |
| Stochastic %K | 43.21 | 42.81 | |
| CCI (20) | -76.23 | -79.28 | |
| MFI | 35.60 | 35.81 | |
| Williams %R | -56.79 | -57.19 | |
| MACD гистограмма | -0.06 | -2.10 | |
| Momentum (10) | -0.96 | -10.70 | |
| Тренд | |||
| ADX | 20.50 | 24.03 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.20% | -0.22% | |
| Цена vs EMA 20 | -0.76% | -1.24% | |
| Цена vs SMA 50 | -1.73% | +2.56% | |
| Цена vs SMA 200 | +1.51% | +4.61% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.15 | -0.01 | |
| Volume Ratio | 129.93 | 61.48 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | -0.10 | 0.18 | |
| ATR % | 1.49% | 2.92% | |
| Sharpe (1г) | -0.26 | -0.24 | |
| RS Rating | 42.00 | 31.00 | |
| 52w от хая | -7.97 | -14.57 | |
| BB ширина | 3.47 | 12.21 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): ADC — 718,40 млн $, SBAC — 2,82 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: ADC — 204,35 млн $, SBAC — 1,05 млрд $. SBAC генерирует больше чистой прибыли. FCF: ADC генерирует 504,14 млн $, SBAC — 1,07 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | ADC | SBAC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 718,40 млн $ | 2,82 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 204,35 млн $ | 1,05 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $1.77 | $9.83 | |
| Операц. Cash Flow | 504,14 млн $ | 1,29 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 504,14 млн $ | 1,07 млрд $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность ADC — 4.13%, SBAC — 2.20%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. ADC платит дивиденды 5 лет подряд, SBAC — 8. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): ADC — 164.47%, SBAC — 48.34%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | ADC | SBAC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 4.13% | 2.20% | |
| Годовые дивиденды | $1.32 | $2.50 | |
| Коэфф. выплат | 164.47% | 48.34% | |
| Лет выплат | 5.00% | 8.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | 1.51% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ADC — июле (+4.06%), для SBAC — апреле (+4.55%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для ADC — сентябрь (-4.15%), для SBAC — сентябрь (-4.10%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, июнь, июль. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у SBAC: +10.46% против +10.23%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Agree Realty Corporation или SBA Communications Corporation?
У кого выше рентабельность — ADC или SBAC?
Какие дивиденды у Agree Realty Corporation и SBA Communications Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — Agree Realty Corporation или SBA Communications Corporation?
У кого выше маржинальность — ADC или SBAC?
Какая акция лучше по технике — ADC или SBAC?
Что лучше купить — ADC или SBAC?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией