Сравнение ADC vs DLR
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По мультипликатору P/E ADC оценён рынком дешевле: 41.23 против 47.74 у DLR (разница составляет 13.6%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Балансовая оценка: P/B ADC — 1.45, у DLR — 2.81. EV/EBITDA ADC — 20.12, у DLR — 21.33. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE DLR — 5.98%, у ADC — 3.65%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. ADC удерживает чистую маржу на уровне 29.28%, опережая DLR (21.47%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ADC — 0.53, у DLR — 0.82. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности DLR ниже 1 (0.00), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | ADC | DLR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 41.23 | 47.74 | |
| P/B | 1.45 | 2.81 | |
| P/S | 12.10 | 10.44 | |
| PEG | 10.54 | 0.20 | |
| EV/EBITDA | 20.12 | 21.33 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 3.65% | 5.98% | |
| ROA | 2.16% | 2.82% | |
| Валовая маржа | 87.64% | 25.12% | |
| Операц. маржа | 48.03% | 14.61% | |
| Чистая маржа | 29.28% | 21.47% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.53 | 0.82 | |
| Текущая ликв. | 0.83 | 0.00 | |
| Быстрая ликв. | 0.83 | 0.00 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 4.13% | 2.56% | |
| Коэфф. выплат | 164.47% | 127.09% | |
| EPS | $1.83 | $3.99 | |
| Балансовая стоим. | $52.01 | $73.61 | |
Технический анализ
По техническому скорингу DLR сильнее: 42/100 против 32/100 у ADC. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у ADC составляет 44.5 (нейтральная зона), у DLR — 46.4 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: DLR выше на 0.8%, ADC — ниже на -1.7%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: ADC — 20.5 (слабый тренд), DLR — 22.6 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. ADC менее волатилен — бета -0.10 против 0.85 у DLR. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | ADC | DLR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 44.47 | 46.43 | |
| Stochastic %K | 43.21 | 34.28 | |
| CCI (20) | -76.23 | -113.57 | |
| MFI | 35.60 | 24.76 | |
| Williams %R | -56.79 | -65.72 | |
| MACD гистограмма | -0.06 | -1.59 | |
| Momentum (10) | -0.96 | -9.03 | |
| Тренд | |||
| ADX | 20.50 | 22.58 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.20% | -0.38% | |
| Цена vs EMA 20 | -0.76% | -1.20% | |
| Цена vs SMA 50 | -1.73% | +0.85% | |
| Цена vs SMA 200 | +1.51% | +10.59% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.15 | -0.05 | |
| Volume Ratio | 129.93 | 52.10 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | -0.10 | 0.85 | |
| ATR % | 1.49% | 2.19% | |
| Sharpe (1г) | -0.26 | 0.40 | |
| RS Rating | 42.00 | 53.00 | |
| 52w от хая | -7.97 | -8.40 | |
| BB ширина | 3.47 | 8.51 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): ADC — 718,40 млн $, DLR — 6,11 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: ADC — 204,35 млн $, DLR — 1,31 млрд $. DLR генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ADC — 504,14 млн $, DLR — 2,41 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | ADC | DLR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 718,40 млн $ | 6,11 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 204,35 млн $ | 1,31 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $1.77 | $3.73 | |
| Операц. Cash Flow | 504,14 млн $ | 2,41 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 504,14 млн $ | 2,41 млрд $ |
Дивиденды
ADC и DLR — дивидендные акции. Доходность: ADC — 4.13%, DLR — 2.56%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: ADC — 5 лет, DLR — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): ADC — 164.47%, DLR — 127.09%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | ADC | DLR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 4.13% | 2.56% | |
| Годовые дивиденды | $1.32 | $2.44 | |
| Коэфф. выплат | 164.47% | 127.09% | |
| Лет выплат | 5.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -12.06% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность ADC приходится на июле (+4.06%), а DLR — на апреле (+4.69%). Наименее удачные месяцы: ADC — сентябрь (-4.15%), DLR — сентябрь (-3.80%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у DLR: +14.71% против +10.23%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Agree Realty Corporation или Digital Realty Trust, Inc.?
У кого выше рентабельность — ADC или DLR?
Какие дивиденды у Agree Realty Corporation и Digital Realty Trust, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Agree Realty Corporation или Digital Realty Trust, Inc.?
У кого выше маржинальность — ADC или DLR?
Какая акция лучше по технике — ADC или DLR?
Что лучше купить — ADC или DLR?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией