Сравнение ADC vs CUZ
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность CUZ (P/E -835.80) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. ADC показывает P/E 41.23. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. По P/S (цена/выручка) CUZ дешевле: 4.31 против 12.10. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B CUZ — 0.97, у ADC — 1.45. CUZ торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA CUZ — 13.57, у ADC — 20.12. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE CUZ отрицательный (-0.11%), что говорит об убыточности. ADC генерирует прибыль с ROE 3.65%. По этому критерию преимущество однозначно. CUZ убыточен — чистая маржа -0.52%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ADC — 0.53, у CUZ — 0.85. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности CUZ ниже 1 (0.55), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | ADC | CUZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 41.23 | -835.80 | |
| P/B | 1.45 | 0.97 | |
| P/S | 12.10 | 4.31 | |
| PEG | 10.54 | 7.60 | |
| EV/EBITDA | 20.12 | 13.57 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 3.65% | -0.11% | |
| ROA | 2.16% | -0.06% | |
| Валовая маржа | 87.64% | 57.57% | |
| Операц. маржа | 48.03% | 22.32% | |
| Чистая маржа | 29.28% | -0.52% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.53 | 0.85 | |
| Текущая ликв. | 0.83 | 0.55 | |
| Быстрая ликв. | 0.83 | 0.55 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 4.13% | 4.85% | |
| Коэфф. выплат | 164.47% | -4124.50% | |
| EPS | $1.83 | $-0.03 | |
| Балансовая стоим. | $52.01 | $27.24 | |
Технический анализ
CUZ набирает 67 из 100 по техническому скорингу, ADC — 32 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): ADC — 44.5 (нейтральная зона), CUZ — 59.9 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: CUZ выше на 9.9%, ADC — ниже на -1.7%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: ADC — 20.5 (слабый тренд), CUZ — 34.8 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете ADC стабильнее (-0.10 vs 0.84). Значение ниже 0.8 делает ADC защитной акцией.
| Индикатор | ADC | CUZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 44.47 | 59.88 | |
| Stochastic %K | 43.21 | 59.94 | |
| CCI (20) | -76.23 | 38.32 | |
| MFI | 35.60 | 50.74 | |
| Williams %R | -56.79 | -40.06 | |
| MACD гистограмма | -0.06 | -0.09 | |
| Momentum (10) | -0.96 | -0.42 | |
| Тренд | |||
| ADX | 20.50 | 34.81 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.20% | +0.96% | |
| Цена vs EMA 20 | -0.76% | +2.68% | |
| Цена vs SMA 50 | -1.73% | +9.86% | |
| Цена vs SMA 200 | +1.51% | +2.69% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.15 | 0.05 | |
| Volume Ratio | 129.93 | 49.54 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | -0.10 | 0.84 | |
| ATR % | 1.49% | 2.50% | |
| Sharpe (1г) | -0.26 | -0.24 | |
| RS Rating | 42.00 | 35.00 | |
| 52w от хая | -7.97 | -14.25 | |
| BB ширина | 3.47 | 9.41 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): ADC — 718,40 млн $, CUZ — 993,82 млн $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: ADC — 204,35 млн $, CUZ — 40,50 млн $. ADC генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ADC — 504,14 млн $, CUZ — 135,04 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | ADC | CUZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 718,40 млн $ | 993,82 млн $ | |
| Чистая прибыль | 204,35 млн $ | 40,50 млн $ | |
| EPS (TTM) | $1.77 | $0.24 | |
| Операц. Cash Flow | 504,14 млн $ | 402,27 млн $ | |
| Free Cash Flow | 504,14 млн $ | 135,04 млн $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность ADC — 4.13%, CUZ — 4.85%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: ADC — 5 лет, CUZ — 14 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | ADC | CUZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 4.13% | 4.85% | |
| Годовые дивиденды | $1.32 | $0.64 | |
| Коэфф. выплат | 164.47% | -4124.50% | |
| Лет выплат | 5.00% | 14.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -7.20% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ADC — июле (+4.06%), для CUZ — ноябре (+5.97%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: ADC — сентябрь (-4.15%), CUZ — сентябрь (-3.27%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, июль. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у ADC: +10.23% против +3.74%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Agree Realty Corporation или Cousins Properties Incorporated?
У кого выше рентабельность — ADC или CUZ?
Какие дивиденды у Agree Realty Corporation и Cousins Properties Incorporated?
Какая компания крупнее по выручке — Agree Realty Corporation или Cousins Properties Incorporated?
Какая акция лучше по технике — ADC или CUZ?
Что лучше купить — ADC или CUZ?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией