Сравнение ADC vs AMH
Динамика цен
Фундаментальный анализ
AMH торгуется с P/E 24.93, тогда как ADC — с P/E 41.23. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Мультипликатор P/S также в пользу AMH: 6.26 vs 12.10 у ADC. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. EV/EBITDA AMH — 13.52, у ADC — 20.12. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует AMH (6.65% vs 3.65%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа ADC — 29.28%, у AMH — 25.19%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ADC — 0.53, у AMH — 0.74. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности AMH ниже 1 (0.33), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | ADC | AMH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 41.23 | 24.93 | |
| P/B | 1.45 | 1.69 | |
| P/S | 12.10 | 6.26 | |
| PEG | 10.54 | 1.80 | |
| EV/EBITDA | 20.12 | 13.52 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 3.65% | 6.65% | |
| ROA | 2.16% | 3.57% | |
| Валовая маржа | 87.64% | 30.20% | |
| Операц. маржа | 48.03% | 24.99% | |
| Чистая маржа | 29.28% | 25.19% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.53 | 0.74 | |
| Текущая ликв. | 0.83 | 0.33 | |
| Быстрая ликв. | 0.83 | 0.33 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 4.13% | 3.82% | |
| Коэфф. выплат | 164.47% | 99.76% | |
| EPS | $1.83 | $1.29 | |
| Балансовая стоим. | $52.01 | $20.86 | |
Технический анализ
По техническому скорингу AMH сильнее: 53/100 против 32/100 у ADC. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у ADC составляет 44.5 (нейтральная зона), у AMH — 60.6 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: AMH выше на 7.4%, ADC — ниже на -1.7%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: ADC — 20.5 (слабый тренд), AMH — 29.3 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. ADC менее волатилен — бета -0.10 против 0.18 у AMH. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | ADC | AMH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 44.47 | 60.56 | |
| Stochastic %K | 43.21 | 73.46 | |
| CCI (20) | -76.23 | 47.80 | |
| MFI | 35.60 | 54.29 | |
| Williams %R | -56.79 | -26.54 | |
| MACD гистограмма | -0.06 | -0.08 | |
| Momentum (10) | -0.96 | -0.24 | |
| Тренд | |||
| ADX | 20.50 | 29.25 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.20% | +1.56% | |
| Цена vs EMA 20 | -0.76% | +2.48% | |
| Цена vs SMA 50 | -1.73% | +7.37% | |
| Цена vs SMA 200 | +1.51% | +1.45% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.15 | -0.07 | |
| Volume Ratio | 129.93 | 74.43 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | -0.10 | 0.18 | |
| ATR % | 1.49% | 2.16% | |
| Sharpe (1г) | -0.26 | -1.08 | |
| RS Rating | 42.00 | 25.00 | |
| 52w от хая | -7.97 | -17.05 | |
| BB ширина | 3.47 | 7.98 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): ADC — 718,40 млн $, AMH — 1,87 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: ADC — 204,35 млн $, AMH — 452,97 млн $. AMH генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ADC — 504,14 млн $, AMH — 746,12 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | ADC | AMH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 718,40 млн $ | 1,87 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 204,35 млн $ | 452,97 млн $ | |
| EPS (TTM) | $1.77 | $1.18 | |
| Операц. Cash Flow | 504,14 млн $ | 864,33 млн $ | |
| Free Cash Flow | 504,14 млн $ | 746,12 млн $ |
Дивиденды
ADC и AMH — дивидендные акции. Доходность: ADC — 4.13%, AMH — 3.82%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: ADC — 5 лет, AMH — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): ADC — 164.47%, AMH — 99.76%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | ADC | AMH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 4.13% | 3.82% | |
| Годовые дивиденды | $1.32 | $0.66 | |
| Коэфф. выплат | 164.47% | 99.76% | |
| Лет выплат | 5.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | 10.53% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность ADC приходится на июле (+4.06%), а AMH — на апреле (+3.67%). Наименее удачные месяцы: ADC — сентябрь (-4.15%), AMH — сентябрь (-3.86%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, май, июнь, июль. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у ADC: +10.23% против +8.24%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Agree Realty Corporation или American Homes 4 Rent?
У кого выше рентабельность — ADC или AMH?
Какие дивиденды у Agree Realty Corporation и American Homes 4 Rent?
Какая компания крупнее по выручке — Agree Realty Corporation или American Homes 4 Rent?
У кого выше маржинальность — ADC или AMH?
Какая акция лучше по технике — ADC или AMH?
Что лучше купить — ADC или AMH?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией