Сравнение ACMR vs CRUS

Тикер 1

Тикер 2

ACMR18

22CRUS

ACM Research, Inc. (ACMR) и Cirrus Logic, Inc. (CRUS) — прямые конкуренты в индустрии «Полупроводники», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации CRUS крупнее в 1.9× (8,50 млрд $ vs 4,59 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует CRUS с P/E 20.36 (у ACMR — 51.77). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По ROE лидирует CRUS (20.21% vs 6.66%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа CRUS — 20.75%, у ACMR — 9.48%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. По техническому скорингу ACMR сильнее: 75/100 против 52/100 у CRUS. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Общий счёт 18:22 — компании сопоставимы по совокупности метрик. Выбор между ACMR и CRUS зависит от приоритетов инвестора: стоимость, рост, дивиденды или техника.

ACM Research, Inc.

ACMRNASDAQ

71,59 $-0,01 $ (-0,01%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 4,59 млрд $

ETP Rank6.9

Стоимость

9.4

Качество

6.1

Рост

4.8

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.5

Сезонность

8.0

Cirrus Logic, Inc.

CRUSNASDAQ

166,62 $+0,61 $ (+0,37%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 8,50 млрд $

ETP Rank7.1

Стоимость

9.9

Качество

8.8

Рост

7.3

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

ACMRCRUS

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, CRUS выглядит привлекательнее: 20.36 против 51.77. Премия к оценке ACMR может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Балансовая оценка: P/B ACMR — 2.98, у CRUS — 3.96. EV/EBITDA CRUS — 15.49, у ACMR — 23.96. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE CRUS — 20.21%, у ACMR — 6.66%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. CRUS удерживает чистую маржу на уровне 20.75%, опережая ACMR (9.48%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ACMR — 0.21, у CRUS — 0.06. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

ACMRCRUS

Показатель	ACMR	CRUS
Мультипликаторы оценки
P/E	51.77	20.36
P/B	2.98	3.96
P/S	4.78	4.24
PEG	-3.12	0.69
EV/EBITDA	23.96	15.49
Рентабельность
ROE	6.66%	20.21%
ROA	2.97%	16.65%
Валовая маржа	44.23%	52.78%
Операц. маржа	12.48%	23.05%
Чистая маржа	9.48%	20.75%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.21	0.06
Текущая ликв.	3.51	7.37
Быстрая ликв.	2.52	6.13
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	8.33%	0.00%
EPS	$1.38	$8.15
Балансовая стоим.	$31.66	$41.87

Технический анализ

ACMR набирает 75 из 100 по техническому скорингу, CRUS — 52 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): ACMR — 75.2 (зона перекупленности), CRUS — 54.6 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. ACMR и CRUS находятся выше 50-дневной скользящей средней (+40.9% и +6.5% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: ACMR — 27.0 (выраженный тренд), CRUS — 17.9 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете CRUS стабильнее (1.07 vs 3.08). Дневная волатильность (ATR%) ACMR составляет 6.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ACMRCRUS

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ACMR	CRUS
Осцилляторы
RSI (14)	75.19	54.61
Stochastic %K	99.77	44.56
CCI (20)	145.83	7.11
MFI	67.77	52.84
Williams %R	-0.23	-55.44
MACD гистограмма	1.10	-1.13
Momentum (10)	16.22	-5.06
Тренд
ADX	27.01	17.87
Цена vs EMA 9	+11.17%	+1.10%
Цена vs EMA 20	+19.83%	+1.27%
Цена vs SMA 50	+40.90%	+6.51%
Цена vs SMA 200	+64.81%	+25.85%
Объём
CMF	0.23	0.00
Volume Ratio	105.05	61.94
Волатильность и статистика
Beta	3.08	1.07
ATR %	6.42%	3.70%
Sharpe (1г)	1.82	1.40
RS Rating	96.00	81.00
52w от хая	-0.07	-6.92
BB ширина	44.42	11.57

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): ACMR — 901,31 млн $, CRUS — 2 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: ACMR — 94,08 млн $, CRUS — 414,41 млн $. CRUS генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ACMR — -66,61 млн $, CRUS — 636,61 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	ACMR	CRUS
Выручка	901,31 млн $	2 млрд $
Чистая прибыль	94,08 млн $	414,41 млн $
EPS (TTM)	$1.47	$8.10
Операц. Cash Flow	-10,32 млн $	650,60 млн $
Free Cash Flow	-66,61 млн $	636,61 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	ACMR	CRUS
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	8.33%	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ACMR — январе (+15.34%), для CRUS — июле (+7.59%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: ACMR — октябрь (-14.37%), CRUS — сентябрь (-2.52%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: апрель. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у ACMR: +55.49% против +21.41%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ACMR

+15.3

+13.6

+1.1

-3.4

+14.1

+7.1

+8.2

+1.9

-14.4

+7.2

+2.8

CRUS

+4.7

-0.0

+0.7

-0.1

+2.1

+2.7

+7.6

+0.1

-2.5

+1.7

+1.4

+3.0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — ACM Research, Inc. или Cirrus Logic, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Cirrus Logic, Inc.: P/E 20.36 против 51.77. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — ACMR или CRUS?

Рентабельность собственного капитала (ROE): ACMR — 6.66%, CRUS — 20.21%. Преимущество у CRUS.

Какие дивиденды у ACM Research, Inc. и Cirrus Logic, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — ACM Research, Inc. или Cirrus Logic, Inc.?

Выручка ACMR за TTM — 901,31 млн $, CRUS — 2 млрд $. CRUS генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — ACMR или CRUS?

Чистая маржа ACMR — 9.48%, CRUS — 20.75%. CRUS оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — ACMR или CRUS?

Технический скоринг: ACMR — 75/100, CRUS — 52/100. ACMR имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ACMR или CRUS?

Однозначного ответа нет. Счёт 18:22 в пользу CRUS по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией