Сравнение ACMR vs ALAB

Тикер 1

Тикер 2

ACMR12

25ALAB

Инвесторы часто выбирают между ACMR и ALAB — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Полупроводники». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации ALAB крупнее в 11.1× (51,05 млрд $ vs 4,59 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует ACMR с P/E 51.77 (у ALAB — 183.39). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. ALAB демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 20.33% против 6.66% у ACMR. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: ALAB — 26.72%, ACMR — 9.48%. У ALAB маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. По технике ситуация паритетная: 75/100 и 75/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. В общем зачёте ALAB уверенно лидирует со счётом 25:12. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

ACM Research, Inc.

ACMRNASDAQ

71,59 $-0,01 $ (-0,01%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 4,59 млрд $

ETP Rank6.9

Стоимость

9.4

Качество

6.1

Рост

4.8

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.5

Сезонность

8.0

Astera Labs, Inc. Common Stock

ALABNASDAQ

297,84 $+10,36 $ (+3,60%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 51,05 млрд $

ETP Rank6.3

Стоимость

2.8

Качество

8.5

Рост

8.8

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

5.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

ACMRALAB

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, ACMR выглядит привлекательнее: 51.77 против 183.39. Премия к оценке ALAB может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По P/S (цена/выручка) ACMR дешевле: 4.78 против 49.21. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) ACMR дешевле: 2.98 против 32.85. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA ACMR оценён ниже: 23.96 vs 191.28. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала ALAB составляет 20.33%, что превышает показатель ACMR (6.66%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности ALAB впереди: 26.72% против 9.48% у ACMR. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ACMR — 0.21, ALAB — 0.00. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

ACMRALAB

Показатель	ACMR	ALAB
Мультипликаторы оценки
P/E	51.77	183.39
P/B	2.98	32.85
P/S	4.78	49.21
PEG	-3.12	0.33
EV/EBITDA	23.96	191.28
Рентабельность
ROE	6.66%	20.33%
ROA	2.97%	16.13%
Валовая маржа	44.23%	75.99%
Операц. маржа	12.48%	22.36%
Чистая маржа	9.48%	26.72%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.21	0.00
Текущая ликв.	3.51	11.30
Быстрая ликв.	2.52	10.82
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	8.33%	0.00%
EPS	$1.38	$1.57
Балансовая стоим.	$31.66	$8.75

Технический анализ

По технике ситуация паритетная: 75/100 и 75/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. RSI(14): ACMR — 75.2 (зона перекупленности), ALAB — 74.8 (зона перекупленности). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: ACMR на 40.9%, ALAB на 72.8%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: ACMR — 27.0 (выраженный тренд), ALAB — 45.6 (выраженный тренд). По бете ALAB стабильнее (2.88 vs 3.08). Дневная волатильность (ATR%) ALAB составляет 7.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ACMRALAB

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ACMR	ALAB
Осцилляторы
RSI (14)	75.19	74.78
Stochastic %K	99.77	96.29
CCI (20)	145.83	275.74
MFI	67.77	75.27
Williams %R	-0.23	-3.71
MACD гистограмма	1.10	3.56
Momentum (10)	16.22	63.61
Тренд
ADX	27.01	45.65
Цена vs EMA 9	+11.17%	+23.69%
Цена vs EMA 20	+19.83%	+35.11%
Цена vs SMA 50	+40.90%	+72.84%
Цена vs SMA 200	+64.81%	+69.86%
Объём
CMF	0.23	0.23
Volume Ratio	105.05	98.76
Волатильность и статистика
Beta	3.08	2.88
ATR %	6.42%	7.13%
Sharpe (1г)	1.82	1.57
RS Rating	96.00	95.00
52w от хая	-0.07	2.34
BB ширина	44.42	39.32

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): ACMR — 901,31 млн $, ALAB — 852,52 млн $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: ACMR — 94,08 млн $, ALAB — 219,13 млн $. ALAB генерирует больше чистой прибыли. FCF: ACMR генерирует -66,61 млн $, ALAB — 281,76 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	ACMR	ALAB
Выручка	901,31 млн $	852,52 млн $
Чистая прибыль	94,08 млн $	219,13 млн $
EPS (TTM)	$1.47	$1.32
Операц. Cash Flow	-10,32 млн $	319,31 млн $
Free Cash Flow	-66,61 млн $	281,76 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	ACMR	ALAB
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	8.33%	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ACMR — январе (+15.34%), для ALAB — апреле (+35.88%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для ACMR — октябрь (-14.37%), для ALAB — февраль (-23.14%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Суммарная сезонная доходность за год выше у ALAB: +101.65% против +55.49%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ACMR

+15.3

+13.6

+1.1

-3.4

+14.1

+7.1

+8.2

+1.9

-14.4

+7.2

+2.8

ALAB

-20.4

-23.1

-0.4

+35.9

+8.7

-3.8

+15.2

+22.7

+23.2

+17.2

+12.2

+14.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — ACM Research, Inc. или Astera Labs, Inc. Common Stock?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит ACM Research, Inc.: P/E 51.77 против 183.39. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — ACMR или ALAB?

ROE ACMR — 6.66%, ALAB — 20.33%. ALAB демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у ACM Research, Inc. и Astera Labs, Inc. Common Stock?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — ACM Research, Inc. или Astera Labs, Inc. Common Stock?

По объёму выручки: ACMR — 901,31 млн $, ALAB — 852,52 млн $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — ACMR или ALAB?

Чистая маржа ACMR — 9.48%, ALAB — 26.72%. ALAB оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — ACMR или ALAB?

Технический скоринг: ACMR — 75/100, ALAB — 75/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ACMR или ALAB?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик ACMR выигрывает 12, ALAB — 25. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией