Сравнение ACM vs WMS
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По мультипликатору P/E ACM оценён рынком дешевле: 18.19 против 22.60 у WMS (разница составляет 19.5%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Мультипликатор P/S также в пользу ACM: 0.57 vs 3.57 у WMS. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B ACM — 4.05, у WMS — 5.30. EV/EBITDA ACM — 9.20, у WMS — 12.40. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует WMS (25.82% vs 21.32%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа WMS — 15.75%, у ACM — 3.16%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ACM — 1.47, у WMS — 0.72. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | ACM | WMS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 18.19 | 22.60 | |
| P/B | 4.05 | 5.30 | |
| P/S | 0.57 | 3.57 | |
| PEG | -2.00 | 68.13 | |
| EV/EBITDA | 9.20 | 12.40 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 21.32% | 25.82% | |
| ROA | 4.21% | 11.36% | |
| Валовая маржа | 7.73% | 38.22% | |
| Операц. маржа | 6.38% | 22.85% | |
| Чистая маржа | 3.16% | 15.75% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.47 | 0.72 | |
| Текущая ликв. | 1.11 | 4.12 | |
| Быстрая ликв. | 1.11 | 3.08 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 1.60% | 0.53% | |
| Коэфф. выплат | 28.61% | 11.58% | |
| EPS | $3.93 | $6.06 | |
| Балансовая стоим. | $19.23 | $26.10 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 23/100 и 20/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Осциллятор RSI у ACM составляет 27.4 (зона перепроданности), у WMS — 42.6 (нейтральная зона). Значение ниже 30 может указывать на потенциал отскока. Обе акции ниже SMA 50: ACM на -14.3%, WMS на -4.2%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: ACM — 32.4 (выраженный тренд), WMS — 15.7 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. ACM менее волатилен — бета 0.95 против 1.33 у WMS. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) ACM составляет 4.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ACM | WMS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 27.38 | 42.63 | |
| Stochastic %K | 21.05 | 28.50 | |
| CCI (20) | -102.38 | -110.21 | |
| MFI | 15.88 | 35.52 | |
| Williams %R | -78.95 | -71.50 | |
| MACD гистограмма | -0.75 | -1.17 | |
| Momentum (10) | -12.45 | -11.89 | |
| Тренд | |||
| ADX | 32.39 | 15.69 | |
| Цена vs EMA 9 | -2.69% | -0.83% | |
| Цена vs EMA 20 | -7.31% | -3.26% | |
| Цена vs SMA 50 | -14.33% | -4.19% | |
| Цена vs SMA 200 | -32.42% | -6.92% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.14 | -0.08 | |
| Volume Ratio | 129.69 | 129.50 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.95 | 1.33 | |
| ATR % | 4.25% | 3.61% | |
| Sharpe (1г) | -1.34 | 0.43 | |
| RS Rating | 13.00 | 54.00 | |
| 52w от хая | -47.26 | -23.69 | |
| BB ширина | 28.18 | 16.98 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): ACM — 16,14 млрд $, WMS — 2,90 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: ACM — 561,77 млн $, WMS — 450,17 млн $. ACM генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ACM — 684,93 млн $, WMS — 368,55 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | ACM | WMS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 16,14 млрд $ | 2,90 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 561,77 млн $ | 450,17 млн $ | |
| EPS (TTM) | $4.24 | $5.81 | |
| Операц. Cash Flow | 821,60 млн $ | 581,49 млн $ | |
| Free Cash Flow | 684,93 млн $ | 368,55 млн $ |
Дивиденды
ACM и WMS — дивидендные акции. Доходность: ACM — 1.60%, WMS — 0.53%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: ACM — 5 лет, WMS — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): ACM — 28.61%, WMS — 11.58%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | ACM | WMS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 1.60% | 0.53% | |
| Годовые дивиденды | $0.62 | $0.18 | |
| Коэфф. выплат | 28.61% | 11.58% | |
| Лет выплат | 5.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -15.59% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность ACM приходится на ноябре (+7.58%), а WMS — на апреле (+5.78%). Наименее удачные месяцы: ACM — март (-2.67%), WMS — март (-4.77%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у WMS: +21.12% против +15.08%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Aecom или Advanced Drainage Systems, Inc.?
У кого выше рентабельность — ACM или WMS?
Какие дивиденды у Aecom и Advanced Drainage Systems, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Aecom или Advanced Drainage Systems, Inc.?
У кого выше маржинальность — ACM или WMS?
Какая акция лучше по технике — ACM или WMS?
Что лучше купить — ACM или WMS?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией