Сравнение ACM vs MAS
Динамика цен
Фундаментальный анализ
MAS торгуется с P/E 16.16, тогда как ACM — с P/E 18.19. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По соотношению цены к выручке (P/S) ACM оценён ниже: 0.57 против 1.75. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. EV/EBITDA ACM — 9.20, у MAS — 11.81. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE MAS отрицательный (-566.50%), что говорит об убыточности. ACM генерирует прибыль с ROE 21.32%. По этому критерию преимущество однозначно. MAS удерживает чистую маржу на уровне 10.90%, опережая ACM (3.16%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ACM — 1.47, у MAS — -13.64. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | ACM | MAS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 18.19 | 16.16 | |
| P/B | 4.05 | -55.89 | |
| P/S | 0.57 | 1.75 | |
| PEG | -2.00 | 1.70 | |
| EV/EBITDA | 9.20 | 11.81 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 21.32% | -566.50% | |
| ROA | 4.21% | 15.99% | |
| Валовая маржа | 7.73% | 35.41% | |
| Операц. маржа | 6.38% | 16.79% | |
| Чистая маржа | 3.16% | 10.90% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.47 | -13.64 | |
| Текущая ликв. | 1.11 | 1.75 | |
| Быстрая ликв. | 1.11 | 1.11 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 1.60% | 1.87% | |
| Коэфф. выплат | 28.61% | 31.06% | |
| EPS | $3.93 | $4.13 | |
| Балансовая стоим. | $19.23 | $0.13 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 23/100 и 26/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: ACM — 27.4, MAS — 47.7. ACM в зоне зона перепроданности, а MAS — нейтральная зона, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. Относительно SMA 50 ситуация различается: MAS выше на 2.5%, ACM — ниже на -14.3%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: ACM — 32.4 (выраженный тренд), MAS — 21.4 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета ACM — 0.95, MAS — 1.20. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) ACM составляет 4.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ACM | MAS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 27.38 | 47.70 | |
| Stochastic %K | 21.05 | 35.14 | |
| CCI (20) | -102.38 | -88.47 | |
| MFI | 15.88 | 41.75 | |
| Williams %R | -78.95 | -64.86 | |
| MACD гистограмма | -0.75 | -0.76 | |
| Momentum (10) | -12.45 | -4.78 | |
| Тренд | |||
| ADX | 32.39 | 21.42 | |
| Цена vs EMA 9 | -2.69% | -0.18% | |
| Цена vs EMA 20 | -7.31% | -1.30% | |
| Цена vs SMA 50 | -14.33% | +2.53% | |
| Цена vs SMA 200 | -32.42% | -0.67% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.14 | -0.22 | |
| Volume Ratio | 129.69 | 73.85 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.95 | 1.20 | |
| ATR % | 4.25% | 3.55% | |
| Sharpe (1г) | -1.34 | -0.02 | |
| RS Rating | 13.00 | 38.00 | |
| 52w от хая | -47.26 | -15.20 | |
| BB ширина | 28.18 | 17.00 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: ACM генерирует 16,14 млрд $, MAS — 7,56 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: ACM — 561,77 млн $, MAS — 810 млн $. MAS генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ACM — 684,93 млн $, MAS — 866 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | ACM | MAS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 16,14 млрд $ | 7,56 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 561,77 млн $ | 810 млн $ | |
| EPS (TTM) | $4.24 | $3.88 | |
| Операц. Cash Flow | 821,60 млн $ | 1,02 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 684,93 млн $ | 866 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: ACM платит 1.60%, MAS — 1.87%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: ACM — 5 лет, MAS — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): ACM — 28.61%, MAS — 31.06%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | ACM | MAS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 1.60% | 1.87% | |
| Годовые дивиденды | $0.62 | $0.64 | |
| Коэфф. выплат | 28.61% | 31.06% | |
| Лет выплат | 5.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -5.41% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет ACM показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+7.58%), MAS — в июле (+8.17%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: ACM — март (-2.67%), MAS — март (-3.18%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, июнь, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у ACM: +15.08% против +11.87%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Aecom или Masco Corporation?
У кого выше рентабельность — ACM или MAS?
Какие дивиденды у Aecom и Masco Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — Aecom или Masco Corporation?
У кого выше маржинальность — ACM или MAS?
Какая акция лучше по технике — ACM или MAS?
Что лучше купить — ACM или MAS?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией