Сравнение ACIW vs FTNT

Тикер 1

Тикер 2

ACIW12

28FTNT

ACI Worldwide, Inc. (ACIW) и Fortinet, Inc. (FTNT) — прямые конкуренты в индустрии «Программное обеспечение», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации FTNT крупнее в 21.9× (94,85 млрд $ vs 4,32 млрд $). Если ориентироваться на P/E, ACIW выглядит привлекательнее: 21.39 против 49.14. Премия к оценке FTNT может быть оправдана, если компания растёт быстрее. ROE FTNT — 155.65%, у ACIW — 13.99%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. FTNT удерживает чистую маржу на уровне 27.49%, опережая ACIW (11.51%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. По техническому скорингу FTNT сильнее: 77/100 против 34/100 у ACIW. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Счёт 28:12 — убедительное преимущество FTNT. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

ACI Worldwide, Inc.

ACIWNASDAQ

42,52 $-0,73 $ (-1,69%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 4,32 млрд $

ETP Rank6.3

Стоимость

10.0

Качество

5.8

Рост

6.8

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

4.0

Fortinet, Inc.

FTNTNASDAQ

129,46 $-0,54 $ (-0,42%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 94,85 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

4.7

Качество

8.4

Рост

6.9

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

4.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

ACIWFTNT

Фундаментальный анализ

ACIW торгуется с P/E 21.39, тогда как FTNT — с P/E 49.14. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По P/S (цена/выручка) ACIW дешевле: 2.46 против 13.40. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B ACIW — 2.94, у FTNT — 97.04. EV/EBITDA ACIW — 11.58, у FTNT — 35.88. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует FTNT (155.65% vs 13.99%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа FTNT — 27.49%, у ACIW — 11.51%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ACIW — 0.57, у FTNT — 0.50. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

ACIWFTNT

Показатель	ACIW	FTNT
Мультипликаторы оценки
P/E	21.39	49.14
P/B	2.94	97.04
P/S	2.46	13.40
PEG	-0.98	8.63
EV/EBITDA	11.58	35.88
Рентабельность
ROE	13.99%	155.65%
ROA	6.64%	19.78%
Валовая маржа	47.63%	80.67%
Операц. маржа	18.67%	31.06%
Чистая маржа	11.51%	27.49%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.57	0.50
Текущая ликв.	1.53	1.15
Быстрая ликв.	1.53	1.07
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$2.02	$2.65
Балансовая стоим.	$14.72	$1.34

Технический анализ

FTNT набирает 77 из 100 по техническому скорингу, ACIW — 34 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): ACIW — 52.2 (нейтральная зона), FTNT — 86.6 (зона перекупленности). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. ACIW и FTNT находятся выше 50-дневной скользящей средней (+3.1% и +41.9% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. FTNT выше SMA 200 (+54.0%), ACIW — ниже (-5.1%). Долгосрочный тренд в пользу FTNT. ADX: ACIW — 11.6 (нет тренда), FTNT — 46.3 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете ACIW стабильнее (0.91 vs 0.98). Дневная волатильность (ATR%) ACIW составляет 3.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ACIWFTNT

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ACIW	FTNT
Осцилляторы
RSI (14)	52.19	86.62
Stochastic %K	38.06	97.95
CCI (20)	-36.26	98.34
MFI	44.60	93.35
Williams %R	-61.94	-2.05
MACD гистограмма	-0.18	2.42
Momentum (10)	-0.02	21.49
Тренд
ADX	11.61	46.33
Цена vs EMA 9	+1.33%	+6.36%
Цена vs EMA 20	+0.98%	+17.40%
Цена vs SMA 50	+3.06%	+41.86%
Цена vs SMA 200	-5.13%	+53.98%
Объём
CMF	-0.15	0.49
Volume Ratio	75.48	65.80
Волатильность и статистика
Beta	0.91	0.98
ATR %	3.94%	3.44%
Sharpe (1г)	-0.31	0.60
RS Rating	30.00	66.00
52w от хая	-20.32	-0.69
BB ширина	12.64	67.03

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): ACIW — 1,76 млрд $, FTNT — 6,80 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: ACIW — 226,66 млн $, FTNT — 1,85 млрд $. FTNT генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ACIW — 309,92 млн $, FTNT — 2,23 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	ACIW	FTNT
Выручка	1,76 млрд $	6,80 млрд $
Чистая прибыль	226,66 млн $	1,85 млрд $
EPS (TTM)	$2.18	$2.44
Операц. Cash Flow	322,83 млн $	2,59 млрд $
Free Cash Flow	309,92 млн $	2,23 млрд $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	ACIW	FTNT
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ACIW — ноябре (+5.84%), для FTNT — феврале (+6.17%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: ACIW — май (-1.77%), FTNT — сентябрь (-0.77%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, август, ноябрь, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у FTNT: +28.95% против +11.26%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ACIW

+0.9

-1.0

+0.4

+1.5

-1.8

+0.5

+0.9

+1.5

-1.6

-0.5

+5.8

+4.7

FTNT

+3.8

+6.2

+1.3

+2.1

+3.5

+1.7

+2.6

+1.7

-0.8

+0.9

+2.1

+3.9

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — ACI Worldwide, Inc. или Fortinet, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит ACI Worldwide, Inc.: P/E 21.39 против 49.14. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — ACIW или FTNT?

Рентабельность собственного капитала (ROE): ACIW — 13.99%, FTNT — 155.65%. Преимущество у FTNT.

Какие дивиденды у ACI Worldwide, Inc. и Fortinet, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — ACI Worldwide, Inc. или Fortinet, Inc.?

Выручка ACIW за TTM — 1,76 млрд $, FTNT — 6,80 млрд $. FTNT генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — ACIW или FTNT?

Чистая маржа ACIW — 11.51%, FTNT — 27.49%. FTNT оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — ACIW или FTNT?

Технический скоринг: ACIW — 34/100, FTNT — 77/100. FTNT имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ACIW или FTNT?

Однозначного ответа нет. Счёт 12:28 в пользу FTNT по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией