Сравнение ACIW vs DOX

Тикер 1

Тикер 2

ACIW14

25DOX

ACIW против DOX — два эмитента индустрии «Программное обеспечение», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации DOX крупнее в 1.6× (6,71 млрд $ vs 4,32 млрд $). DOX торгуется с P/E 12.27, тогда как ACIW — с P/E 21.39. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Рентабельность капитала DOX составляет 15.91%, что превышает показатель ACIW (13.99%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности DOX впереди: 11.82% против 11.51% у ACIW. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. DOX выплачивает дивиденды с доходностью 3.43% годовых, тогда как ACIW дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. ACIW набирает 34 из 100 по техническому скорингу, DOX — 22 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. DOX побеждает по числу метрик: 25 против 14 у ACIW. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

ACI Worldwide, Inc.

ACIWNASDAQ

42,52 $-0,73 $ (-1,69%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 4,32 млрд $

ETP Rank6.3

Стоимость

10.0

Качество

5.8

Рост

6.8

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

4.0

Amdocs Limited

DOXNASDAQ

62,36 $-0,26 $ (-0,42%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 6,71 млрд $

ETP Rank6.8

Стоимость

9.3

Качество

6.0

Рост

6.5

Техника

1.0

Дивиденды

8.6

Прогнозы

8.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

ACIWDOX

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу DOX — P/E 12.27 vs 21.39 у ACIW. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По соотношению цены к выручке (P/S) DOX оценён ниже: 1.46 против 2.46. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) DOX дешевле: 1.98 против 2.94. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA DOX оценён ниже: 7.97 vs 11.58. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. DOX демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 15.91% против 13.99% у ACIW. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: DOX — 11.82%, ACIW — 11.51%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ACIW — 0.57, DOX — 0.32. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности DOX ниже 1 (0.98), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

ACIWDOX

Показатель	ACIW	DOX
Мультипликаторы оценки
P/E	21.39	12.27
P/B	2.94	1.98
P/S	2.46	1.46
PEG	-0.98	2.16
EV/EBITDA	11.58	7.97
Рентабельность
ROE	13.99%	15.91%
ROA	6.64%	8.59%
Валовая маржа	47.63%	37.33%
Операц. маржа	18.67%	17.47%
Чистая маржа	11.51%	11.82%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.57	0.32
Текущая ликв.	1.53	0.98
Быстрая ликв.	1.53	0.98
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	3.43%
Коэфф. выплат	0.00%	42.17%
EPS	$2.02	$5.10
Балансовая стоим.	$14.72	$31.97

Технический анализ

Техническая картина в пользу ACIW: скоринг 34/100 vs 22/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: ACIW — 52.2, DOX — 45.3. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: ACIW выше на 3.1%, DOX — ниже на -3.3%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: ACIW — 11.6 (нет тренда), DOX — 21.4 (слабый тренд). Волатильность: бета DOX — 0.56, ACIW — 0.91. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) ACIW составляет 3.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ACIWDOX

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ACIW	DOX
Осцилляторы
RSI (14)	52.19	45.27
Stochastic %K	38.06	49.68
CCI (20)	-36.26	-82.64
MFI	44.60	45.14
Williams %R	-61.94	-50.32
MACD гистограмма	-0.18	-0.08
Momentum (10)	-0.02	-1.34
Тренд
ADX	11.61	21.44
Цена vs EMA 9	+1.33%	+0.37%
Цена vs EMA 20	+0.98%	-1.05%
Цена vs SMA 50	+3.06%	-3.30%
Цена vs SMA 200	-5.13%	-18.03%
Объём
CMF	-0.15	-0.11
Volume Ratio	75.48	89.34
Волатильность и статистика
Beta	0.91	0.56
ATR %	3.94%	3.10%
Sharpe (1г)	-0.31	-1.61
RS Rating	30.00	14.00
52w от хая	-20.32	-34.37
BB ширина	12.64	9.81

Финансовая отчётность

По объёму выручки: ACIW генерирует 1,76 млрд $, DOX — 4,53 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: ACIW — 226,66 млн $, DOX — 564,70 млн $. DOX генерирует больше чистой прибыли. FCF: ACIW генерирует 309,92 млн $, DOX — 645,14 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	ACIW	DOX
Выручка	1,76 млрд $	4,53 млрд $
Чистая прибыль	226,66 млн $	564,70 млн $
EPS (TTM)	$2.18	$5.08
Операц. Cash Flow	322,83 млн $	749,10 млн $
Free Cash Flow	309,92 млн $	645,14 млн $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: DOX обеспечивает 3.43% годовой доходности, ACIW реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. DOX выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как ACIW не имеет дивидендной истории.

Показатель	ACIW	DOX
Див. доходность	—	3.43%
Годовые дивиденды	—	$1.14
Коэфф. выплат	—	42.17%
Лет выплат	0.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	-4.60%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет ACIW показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+5.84%), DOX — в мае (+2.43%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для ACIW — май (-1.77%), для DOX — сентябрь (-2.47%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: ноябрь, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у ACIW: +11.26% против +1.46%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ACIW

+0.9

-1.0

+0.4

+1.5

-1.8

+0.5

+0.9

+1.5

-1.6

-0.5

+5.8

+4.7

DOX

+1.3

-2.2

-1.3

+0.3

+2.4

-0.5

+1.3

-0.7

-2.5

+0.3

+1.2

+1.8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — ACI Worldwide, Inc. или Amdocs Limited?

Мультипликатор P/E у Amdocs Limited ниже (12.27 vs 21.39), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — ACIW или DOX?

ROE ACIW — 13.99%, DOX — 15.91%. DOX демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у ACI Worldwide, Inc. и Amdocs Limited?

Amdocs Limited выплачивает дивиденды с доходностью 3.43%. ACI Worldwide, Inc. дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — ACI Worldwide, Inc. или Amdocs Limited?

По объёму выручки: ACIW — 1,76 млрд $, DOX — 4,53 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — ACIW или DOX?

Чистая маржа ACIW — 11.51%, DOX — 11.82%. По маржинальности компании близки.

Какая акция лучше по технике — ACIW или DOX?

Технический скоринг: ACIW — 34/100, DOX — 22/100. ACIW имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ACIW или DOX?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик ACIW выигрывает 14, DOX — 25. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией