Сравнение ACAD vs PTCT

Тикер 1

Тикер 2

ACAD15

23PTCT

ACADIA Pharmaceuticals Inc. (ACAD) и PTC Therapeutics, Inc. (PTCT) представляют одну индустрию — «Биотехнологии». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации PTCT крупнее в 1.6× (5,79 млрд $ vs 3,65 млрд $). PTCT имеет отрицательный P/E (-31.39), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — ACAD прибылен с P/E 9.51. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. ROE PTCT — 99.84%, у ACAD — 35.65%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. PTCT убыточен — чистая маржа -22.58%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. PTCT набирает 54 из 100 по техническому скорингу, ACAD — 24 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Счёт 23:15 — убедительное преимущество PTCT. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

ACADIA Pharmaceuticals Inc.

ACADNASDAQ

21,32 $+0,37 $ (+1,77%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 3,65 млрд $

ETP Rank6.6

Стоимость

8.5

Качество

8.5

Рост

6.8

Техника

1.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

8.0

PTC Therapeutics, Inc.

PTCTNASDAQ

69,79 $-1,23 $ (-1,73%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 5,79 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

8.2

Качество

6.8

Рост

8.8

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

ACADPTCT

Фундаментальный анализ

P/E у PTCT отрицательный (-31.39) — компания генерирует убытки. ACAD прибылен, P/E составляет 9.51. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) ACAD оценён ниже: 3.28 против 7.12. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По ROE лидирует PTCT (99.84% vs 35.65%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. PTCT убыточен — чистая маржа -22.58%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ACAD — 0.04, у PTCT — -2.19. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

ACADPTCT

Показатель	ACAD	PTCT
Мультипликаторы оценки
P/E	9.51	-31.39
P/B	2.86	-32.48
P/S	3.28	7.12
PEG	0.15	0.24
EV/EBITDA	32.10	-245.84
Рентабельность
ROE	35.65%	99.84%
ROA	23.40%	-6.51%
Валовая маржа	91.47%	77.84%
Операц. маржа	7.39%	-8.18%
Чистая маржа	34.30%	-22.58%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.04	-2.19
Текущая ликв.	3.59	2.44
Быстрая ликв.	3.48	2.36
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$2.20	$-2.26
Балансовая стоим.	$7.32	$-2.19

Технический анализ

Техническая картина в пользу PTCT: скоринг 54/100 vs 24/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: ACAD — 42.5, PTCT — 49.4. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: PTCT выше на 1.3%, ACAD — ниже на -3.5%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. PTCT выше SMA 200 (+2.6%), ACAD — ниже (-11.5%). Долгосрочный тренд в пользу PTCT. ADX: ACAD — 21.6 (слабый тренд), PTCT — 20.1 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета PTCT — 1.03, ACAD — 1.06. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) PTCT составляет 4.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ACADPTCT

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ACAD	PTCT
Осцилляторы
RSI (14)	42.51	49.38
Stochastic %K	23.47	37.99
CCI (20)	-191.55	9.34
MFI	52.49	55.92
Williams %R	-76.53	-62.01
MACD гистограмма	-0.16	-0.01
Momentum (10)	-0.53	5.30
Тренд
ADX	21.57	20.07
Цена vs EMA 9	-1.87%	-1.42%
Цена vs EMA 20	-3.35%	-0.71%
Цена vs SMA 50	-3.54%	+1.33%
Цена vs SMA 200	-11.47%	+2.58%
Объём
CMF	-0.11	-0.15
Volume Ratio	105.13	53.31
Волатильность и статистика
Beta	1.06	1.03
ATR %	3.59%	4.24%
Sharpe (1г)	-0.05	1.09
RS Rating	36.00	80.00
52w от хая	-26.10	-20.24
BB ширина	10.91	21.18

Финансовая отчётность

По объёму выручки: ACAD генерирует 1,07 млрд $, PTCT — 1,73 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: ACAD — 391 млн $, PTCT — 682,64 млн $. PTCT генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ACAD — 105,15 млн $, PTCT — 702,34 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	ACAD	PTCT
Выручка	1,07 млрд $	1,73 млрд $
Чистая прибыль	391 млн $	682,64 млн $
EPS (TTM)	$2.32	$8.58
Операц. Cash Flow	109,84 млн $	711,20 млн $
Free Cash Flow	105,15 млн $	702,34 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	ACAD	PTCT
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет ACAD показывает лучшую среднюю доходность в декабре (+5.98%), PTCT — в ноябре (+14.47%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: ACAD — март (-5.47%), PTCT — октябрь (-6.31%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: сентябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у PTCT: +25.45% против +5.02%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ACAD

-0.8

+0.6

-5.5

-4.7

+4.2

-1.0

+1.9

-2.2

+4.3

-0.8

+3.2

+6.0

PTCT

+4.1

-5.3

-2.3

+4.8

-0.1

+6.2

+0.7

+7.2

+2.3

-6.3

+14.5

-0.2

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — ACADIA Pharmaceuticals Inc. или PTC Therapeutics, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — ACAD или PTCT?

Рентабельность собственного капитала (ROE): ACAD — 35.65%, PTCT — 99.84%. Преимущество у PTCT.

Какие дивиденды у ACADIA Pharmaceuticals Inc. и PTC Therapeutics, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — ACADIA Pharmaceuticals Inc. или PTC Therapeutics, Inc.?

Выручка ACAD за TTM — 1,07 млрд $, PTCT — 1,73 млрд $. PTCT генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

Какая акция лучше по технике — ACAD или PTCT?

Технический скоринг: ACAD — 24/100, PTCT — 54/100. PTCT имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ACAD или PTCT?

Однозначного ответа нет. Счёт 15:23 в пользу PTCT по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией