Сравнение ACAD vs CYTK

Тикер 1

Тикер 2

ACAD16

23CYTK

ACADIA Pharmaceuticals Inc. (ACAD) и Cytokinetics, Incorporated (CYTK) представляют одну индустрию — «Биотехнологии». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации CYTK крупнее в 2.7× (9,71 млрд $ vs 3,65 млрд $). CYTK имеет отрицательный P/E (-11.70), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — ACAD прибылен с P/E 9.51. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. ROE CYTK — 139.66%, у ACAD — 35.65%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. CYTK убыточен — чистая маржа -784.02%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. CYTK набирает 79 из 100 по техническому скорингу, ACAD — 24 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Счёт 23:16 — убедительное преимущество CYTK. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

ACADIA Pharmaceuticals Inc.

ACADNASDAQ

21,32 $+0,37 $ (+1,77%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 3,65 млрд $

ETP Rank6.6

Стоимость

8.5

Качество

8.5

Рост

6.8

Техника

1.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

8.0

Cytokinetics, Incorporated

CYTKNASDAQ

78,06 $-0,71 $ (-0,90%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 9,71 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

5.2

Качество

7.0

Рост

5.2

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

ACADCYTK

Фундаментальный анализ

P/E у CYTK отрицательный (-11.70) — компания генерирует убытки. ACAD прибылен, P/E составляет 9.51. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) ACAD оценён ниже: 3.28 против 92.63. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По ROE лидирует CYTK (139.66% vs 35.65%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. CYTK убыточен — чистая маржа -784.02%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ACAD — 0.04, у CYTK — -1.26. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

ACADCYTK

Показатель	ACAD	CYTK
Мультипликаторы оценки
P/E	9.51	-11.70
P/B	2.86	-11.75
P/S	3.28	92.63
PEG	0.15	0.43
EV/EBITDA	32.10	-14.37
Рентабельность
ROE	35.65%	139.66%
ROA	23.40%	-65.15%
Валовая маржа	91.47%	90.34%
Операц. маржа	7.39%	-605.06%
Чистая маржа	34.30%	-784.02%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.04	-1.26
Текущая ликв.	3.59	4.21
Быстрая ликв.	3.48	4.21
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$2.20	$-6.73
Балансовая стоим.	$7.32	$-6.71

Технический анализ

Техническая картина в пользу CYTK: скоринг 79/100 vs 24/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: ACAD — 42.5, CYTK — 65.4. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: CYTK выше на 17.9%, ACAD — ниже на -3.5%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. CYTK выше SMA 200 (+31.0%), ACAD — ниже (-11.5%). Долгосрочный тренд в пользу CYTK. ADX: ACAD — 21.6 (слабый тренд), CYTK — 33.7 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета CYTK — 0.86, ACAD — 1.06. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) CYTK составляет 4.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ACADCYTK

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ACAD	CYTK
Осцилляторы
RSI (14)	42.51	65.38
Stochastic %K	23.47	91.72
CCI (20)	-191.55	77.09
MFI	52.49	57.61
Williams %R	-76.53	-8.28
MACD гистограмма	-0.16	0.48
Momentum (10)	-0.53	3.93
Тренд
ADX	21.57	33.68
Цена vs EMA 9	-1.87%	+3.89%
Цена vs EMA 20	-3.35%	+8.29%
Цена vs SMA 50	-3.54%	+17.91%
Цена vs SMA 200	-11.47%	+31.01%
Объём
CMF	-0.11	0.04
Volume Ratio	105.13	66.81
Волатильность и статистика
Beta	1.06	0.86
ATR %	3.59%	4.33%
Sharpe (1г)	-0.05	1.65
RS Rating	36.00	94.00
52w от хая	-26.10	-1.78
BB ширина	10.91	37.21

Финансовая отчётность

По объёму выручки: ACAD генерирует 1,07 млрд $, CYTK — 88,04 млн $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. По чистой прибыли ситуация полярная: ACAD зарабатывает 391 млн $, а CYTK фиксирует убыток (-784,96 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): ACAD — 105,15 млн $, CYTK — -534,82 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	ACAD	CYTK
Выручка	1,07 млрд $	88,04 млн $
Чистая прибыль	391 млн $	-784,96 млн $
EPS (TTM)	$2.32	$-6.54
Операц. Cash Flow	109,84 млн $	-510,01 млн $
Free Cash Flow	105,15 млн $	-534,82 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	ACAD	CYTK
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет ACAD показывает лучшую среднюю доходность в декабре (+5.98%), CYTK — в декабре (+18.79%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: ACAD — март (-5.47%), CYTK — январь (-4.46%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: январь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июль, ноябрь, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у CYTK: +32.88% против +5.02%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ACAD

-0.8

+0.6

-5.5

-4.7

+4.2

-1.0

+1.9

-2.2

+4.3

-0.8

+3.2

+6.0

CYTK

-4.5

-3.8

+1.2

+10.2

-0.7

+0.3

+7.7

+8.5

-2.7

-4.2

+2.0

+18.8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — ACADIA Pharmaceuticals Inc. или Cytokinetics, Incorporated?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — ACAD или CYTK?

Рентабельность собственного капитала (ROE): ACAD — 35.65%, CYTK — 139.66%. Преимущество у CYTK.

Какие дивиденды у ACADIA Pharmaceuticals Inc. и Cytokinetics, Incorporated?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — ACADIA Pharmaceuticals Inc. или Cytokinetics, Incorporated?

Выручка ACAD за TTM — 1,07 млрд $, CYTK — 88,04 млн $. ACAD генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

Какая акция лучше по технике — ACAD или CYTK?

Технический скоринг: ACAD — 24/100, CYTK — 79/100. CYTK имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ACAD или CYTK?

Однозначного ответа нет. Счёт 16:23 в пользу CYTK по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией