Сравнение ABT vs BAX
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у BAX отрицательный (-8.80) — компания генерирует убытки. ABT прибылен, P/E составляет 24.43. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) BAX оценён ниже: 0.86 против 3.39. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B BAX — 1.60, у ABT — 2.94. EV/EBITDA ABT — 16.67, у BAX — 23.34. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE BAX отрицательный (-16.43%), что говорит об убыточности. ABT генерирует прибыль с ROE 12.20%. По этому критерию преимущество однозначно. BAX убыточен — чистая маржа -9.70%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ABT — 0.65, у BAX — 1.60. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | ABT | BAX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 24.43 | -8.80 | |
| P/B | 2.94 | 1.60 | |
| P/S | 3.39 | 0.86 | |
| PEG | -0.45 | 0.13 | |
| EV/EBITDA | 16.67 | 23.34 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 12.20% | -16.43% | |
| ROA | 5.68% | -5.53% | |
| Валовая маржа | 56.38% | 30.11% | |
| Операц. маржа | 18.17% | -2.65% | |
| Чистая маржа | 13.91% | -9.70% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.65 | 1.60 | |
| Текущая ликв. | 1.39 | 1.85 | |
| Быстрая ликв. | 1.01 | 1.23 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2.78% | 1.92% | |
| Коэфф. выплат | 66.73% | -24.23% | |
| EPS | $3.59 | $-2.13 | |
| Балансовая стоим. | $30.17 | $11.68 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу BAX: скоринг 57/100 vs 33/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: ABT — 44.0, BAX — 59.3. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: BAX выше на 7.8%, ABT — ниже на -9.5%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: ABT — 45.8 (выраженный тренд), BAX — 14.8 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета ABT — 0.19, BAX — 1.31. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) BAX составляет 3.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ABT | BAX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 43.95 | 59.26 | |
| Stochastic %K | 70.99 | 97.45 | |
| CCI (20) | 1.20 | 141.12 | |
| MFI | 40.98 | 64.27 | |
| Williams %R | -29.01 | -2.55 | |
| MACD гистограмма | 0.85 | 0.12 | |
| Momentum (10) | 2.08 | 1.79 | |
| Тренд | |||
| ADX | 45.81 | 14.80 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.96% | +4.70% | |
| Цена vs EMA 20 | -1.14% | +5.76% | |
| Цена vs SMA 50 | -9.46% | +7.79% | |
| Цена vs SMA 200 | -25.84% | -6.73% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.13 | -0.06 | |
| Volume Ratio | 60.93 | 75.52 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.19 | 1.31 | |
| ATR % | 2.54% | 3.89% | |
| Sharpe (1г) | -1.66 | -0.98 | |
| RS Rating | 12.00 | 9.00 | |
| 52w от хая | -36.89 | -41.42 | |
| BB ширина | 14.73 | 13.31 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: ABT генерирует 44,33 млрд $, BAX — 11,24 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. По чистой прибыли ситуация полярная: ABT зарабатывает 6,52 млрд $, а BAX фиксирует убыток (-957 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): ABT — 7,39 млрд $, BAX — 323 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | ABT | BAX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 44,33 млрд $ | 11,24 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 6,52 млрд $ | -957 млн $ | |
| EPS (TTM) | $3.74 | $-1.75 | |
| Операц. Cash Flow | 9,57 млрд $ | 845 млн $ | |
| Free Cash Flow | 7,39 млрд $ | 323 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: ABT платит 2.78%, BAX — 1.92%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: ABT — 13 лет, BAX — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | ABT | BAX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2.78% | 1.92% | |
| Годовые дивиденды | $1.26 | $0.02 | |
| Коэфф. выплат | 66.73% | -24.23% | |
| Лет выплат | 13.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -6.89% | -55.01% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет ABT показывает лучшую среднюю доходность в июле (+3.56%), BAX — в апреле (+2.61%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: ABT — март (-1.53%), BAX — октябрь (-7.36%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Abbott Laboratories или Baxter International Inc.?
У кого выше рентабельность — ABT или BAX?
Какие дивиденды у Abbott Laboratories и Baxter International Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Abbott Laboratories или Baxter International Inc.?
Какая акция лучше по технике — ABT или BAX?
Что лучше купить — ABT или BAX?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией