Сравнение ABNB vs CHDN
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует CHDN с P/E 15,52 (у ABNB — 41,27). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По P/S (цена/выручка) CHDN дешевле: 2,12 против 8,30. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B CHDN — 4,74, у ABNB — 13,97. EV/EBITDA CHDN — 9,79, у ABNB — 33,52. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE CHDN — 36,57%, у ABNB — 33,38%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. ABNB удерживает чистую маржу на уровне 20,45%, опережая CHDN (13,69%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка CHDN значительно выше: D/E 3,57 vs 0,32 у ABNB. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности CHDN ниже 1 (0,36), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | ABNB | CHDN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 41,27 | 15,52 | |
| P/B | 13,97 | 4,74 | |
| P/S | 8,30 | 2,12 | |
| PEG | 6,67 | -45,57 | |
| EV/EBITDA | 33,52 | 9,79 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 33,38% | 36,57% | |
| ROA | 9,36% | 5,45% | |
| Валовая маржа | 82,90% | 52,94% | |
| Операц. маржа | 20,81% | 24,21% | |
| Чистая маржа | 20,45% | 13,69% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,32 | 3,57 | |
| Текущая ликв. | 1,41 | 0,36 | |
| Быстрая ликв. | 1,41 | 0,35 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 0,48% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 7,76% | |
| EPS | $4,55 | $5,85 | |
| Балансовая стоим. | $13,17 | $19,87 | |
Технический анализ
ABNB набирает 78 из 100 по техническому скорингу, CHDN — 58 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): ABNB — 75,0 (зона перекупленности), CHDN — 60,7 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. ABNB и CHDN находятся выше 50-дневной скользящей средней (+24,0% и +4,6% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ABNB выше SMA 200 (+36,6%), CHDN — ниже (-4,2%). Долгосрочный тренд в пользу ABNB. ADX: ABNB — 34,6 (выраженный тренд), CHDN — 14,2 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете CHDN стабильнее (0,48 vs 1,08). Дневная волатильность (ATR%) ABNB составляет 3,3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ABNB | CHDN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 74,99 | 60,72 | |
| Stochastic %K | 92,16 | 98,19 | |
| CCI (20) | 127,08 | 123,20 | |
| MFI | 75,42 | 57,34 | |
| Williams %R | -7,84 | -1,81 | |
| MACD гистограмма | 3,36 | 0,59 | |
| Momentum (10) | 32,54 | 6,52 | |
| Тренд | |||
| ADX | 34,57 | 14,19 | |
| Цена vs EMA 9 | +5,41% | +3,08% | |
| Цена vs EMA 20 | +12,30% | +4,29% | |
| Цена vs SMA 50 | +24,02% | +4,62% | |
| Цена vs SMA 200 | +36,61% | -4,23% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,27 | -0,01 | |
| Volume Ratio | 77,12 | 62,41 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1,08 | 0,48 | |
| ATR % | 3,28% | 3,21% | |
| Sharpe (1г) | 1,17 | -0,37 | |
| RS Rating | 79,00 | 23,00 | |
| 52w от хая | -1,64 | -23,26 | |
| BB ширина | 42,18 | 11,50 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): ABNB — 12,24 млрд $, CHDN — 2,93 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. ABNB растёт быстрее по выручке: +10,30% год к году против +7,00% у CHDN. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: ABNB — 2,51 млрд $, CHDN — 379,70 млн $. ABNB генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ABNB — 4,65 млрд $, CHDN — 309,60 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | ABNB | CHDN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 12,24 млрд $ | 2,93 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +10.30% | +7.00% | |
| Чистая прибыль | 2,51 млрд $ | 379,70 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -5.20% | -11.00% | |
| EPS (TTM) | $4,10 | $5,36 | |
| Операц. Cash Flow | 4,65 млрд $ | 769,80 млн $ | |
| Free Cash Flow | 4,65 млрд $ | 309,60 млн $ |
Дивиденды
CHDN выплачивает дивиденды с доходностью 0,48% годовых, тогда как ABNB дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. CHDN выплачивает дивиденды 33 лет подряд, тогда как ABNB не имеет дивидендной истории.
| Показатель | ABNB | CHDN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 0,48% | |
| Годовые дивиденды | — | $0,44 | |
| Коэфф. выплат | — | 7,76% | |
| Лет выплат | 0 | 33 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -6,77% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ABNB — январе (+9,37%), для CHDN — ноябре (+6,56%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: ABNB — май (-9,34%), CHDN — март (-2,24%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июнь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у CHDN: +16,98% против +4,51%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Airbnb, Inc. или Churchill Downs Incorporated?
У кого выше рентабельность — ABNB или CHDN?
Какие дивиденды у Airbnb, Inc. и Churchill Downs Incorporated?
Какая компания крупнее по выручке — Airbnb, Inc. или Churchill Downs Incorporated?
У кого выше маржинальность — ABNB или CHDN?
Какая акция лучше по технике — ABNB или CHDN?
Что лучше купить — ABNB или CHDN?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 17.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией