Сравнение ABIO vs GEMC

Тикер 1

Тикер 2

ABIO22

21GEMC

Сектор «Здравоохранение» объединяет Артген (ABIO, «Биотехнологии») и ЮМГ (GEMC, «Медицинские услуги»). Несмотря на близость направлений, компании имеют разные драйверы роста. По капитализации GEMC крупнее в 13.8× (71,09 млрд ₽ vs 5,17 млрд ₽). По мультипликатору P/E GEMC оценён рынком дешевле: 12.07 против 65.23 у ABIO (разница составляет 81.5%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. GEMC демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 17.05% против 9.43% у ABIO. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: GEMC — 22.90%, ABIO — 6.27%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. GEMC набирает 29 из 100 по техническому скорингу, ABIO — 22 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 22:21 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Артген

ABIORU

55,80 ₽

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 5,17 млрд ₽

ETP Rank2.6

Стоимость

3.5

Качество

3.0

Рост

4.0

Техника

1.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

—

Сезонность

3.0

ЮМГ

GEMCRU

789,90 ₽

Здравоохранение · Медицинские услуги

Капитализация: 71,09 млрд ₽

ETP Rank5.1

Стоимость

5.8

Качество

6.1

Рост

4.0

Техника

7.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

8.5

Сезонность

3.0

Динамика цен

ABIOGEMC

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует GEMC с P/E 12.07 (у ABIO — 65.23). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) GEMC оценён ниже: 2.76 против 3.68. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) GEMC дешевле: 2.15 против 13.35. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA GEMC оценён ниже: 12.81 vs 29.90. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала GEMC составляет 17.05%, что превышает показатель ABIO (9.43%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности GEMC впереди: 22.90% против 6.27% у ABIO. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ABIO — 1.62, GEMC — 0.72. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

ABIOGEMC

Показатель	ABIO	GEMC
Мультипликаторы оценки
P/E	65.23	12.07
P/B	13.35	2.15
P/S	3.68	2.76
PEG	35.64	-2.95
EV/EBITDA	29.90	12.81
Рентабельность
ROE	9.43%	17.05%
ROA	3.60%	9.92%
Валовая маржа	—	41.74%
Операц. маржа	7.98%	32.92%
Чистая маржа	6.27%	22.90%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.62	0.72
Текущая ликв.	1.79	1.28
Быстрая ликв.	1.56	1.23
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	—	—
Коэфф. выплат	114.29%	115.68%
EPS	$1.05	$0.73
Балансовая стоим.	$5.11	$4.13

Технический анализ

Техническая картина в пользу GEMC: скоринг 29/100 vs 22/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: ABIO — 34.5, GEMC — 32.6. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: ABIO на -5.5%, GEMC на -6.1%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: ABIO — 42.7 (выраженный тренд), GEMC — 40.6 (выраженный тренд). Волатильность: бета GEMC — 0.40, ABIO — 0.51. Оба значения в приемлемом диапазоне.

ABIOGEMC

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ABIO	GEMC
Осцилляторы
RSI (14)	34.47	32.59
Stochastic %K	53.17	39.71
CCI (20)	-54.43	-138.01
MFI	46.29	36.78
Williams %R	-46.83	-60.29
MACD гистограмма	0.21	0.94
Momentum (10)	-0.16	-9.20
Тренд
ADX	42.73	40.61
Цена vs EMA 9	-0.62%	-1.05%
Цена vs EMA 20	-1.69%	-2.33%
Цена vs SMA 50	-5.54%	-6.13%
Цена vs SMA 200	-14.70%	-3.72%
Объём
CMF	-0.16	-0.03
Volume Ratio	37.48	189.19
Волатильность и статистика
Beta	0.51	0.40
ATR %	1.91%	2.20%
Sharpe (1г)	-2.08	0.17
RS Rating	15.00	84.00
52w от хая	-30.51	-14.87
BB ширина	7.07	5.20

Финансовая отчётность

По объёму выручки: ABIO генерирует 1,72 млрд ₽, GEMC — 289,48 млн ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: ABIO — +14.71%, GEMC — -3.91%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: ABIO — 107,68 млн ₽, GEMC — 66,28 млн ₽. ABIO генерирует больше чистой прибыли. FCF: ABIO генерирует 20,36 млн ₽, GEMC — 124,33 млн ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	ABIO	GEMC
Выручка	1,72 млрд ₽	289,48 млн ₽
Рост выручки (г/г)	+14.71%	-3.91%
Чистая прибыль	107,68 млн ₽	66,28 млн ₽
Рост прибыли (г/г)	+67.11%	+13.75%
EPS (TTM)	$1.05	$0.73
Операц. Cash Flow	190,75 млн ₽	136,75 млн ₽
Free Cash Flow	20,36 млн ₽	124,33 млн ₽

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. ABIO платит дивиденды 3 лет подряд, GEMC — 1. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): ABIO — 114.29%, GEMC — 115.68%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	ABIO	GEMC
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	$1.20	$1.27
Коэфф. выплат	114.29%	115.68%
Лет выплат	3.00%	1.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет ABIO показывает лучшую среднюю доходность в сентябре (+12.58%), GEMC — в августе (+9.06%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для ABIO — май (-11.11%), для GEMC — сентябрь (-9.41%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: апрель, май. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ABIO

+4.6

+0.1

-2.3

-4.6

-11.1

+0.0

-6.3

-1.3

+12.6

-9.6

-6.2

+3.5

GEMC

+5.0

-4.7

+5.6

-8.3

-5.7

+5.3

+6.6

+9.1

-9.4

+2.3

+1.2

+1.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Артген или ЮМГ?

Мультипликатор P/E у ЮМГ ниже (12.07 vs 65.23), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — ABIO или GEMC?

ROE ABIO — 9.43%, GEMC — 17.05%. GEMC демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Артген и ЮМГ?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Артген или ЮМГ?

По объёму выручки: ABIO — 1,72 млрд ₽, GEMC — 289,48 млн ₽. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — ABIO или GEMC?

Чистая маржа ABIO — 6.27%, GEMC — 22.90%. GEMC оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — ABIO или GEMC?

Технический скоринг: ABIO — 22/100, GEMC — 29/100. GEMC имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ABIO или GEMC?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 45 метрик ABIO выигрывает 22, GEMC — 21. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией