Сравнение AAPL vs CGNX

Тикер 1

Тикер 2

AAPL29

14CGNX

Apple Inc. (AAPL) и Cognex Corporation (CGNX) — прямые конкуренты в индустрии «Электроника», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации AAPL крупнее в 418.8× (4,48 трлн $ vs 10,70 млрд $). Если ориентироваться на P/E, AAPL выглядит привлекательнее: 36.27 против 74.03. Премия к оценке CGNX может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По ROE лидирует AAPL (146.69% vs 9.56%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа AAPL — 27.15%, у CGNX — 13.62%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. CGNX предлагает более высокую дивидендную доходность (0.52% vs 0.35%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу CGNX сильнее: 79/100 против 72/100 у AAPL. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. В общем зачёте AAPL уверенно лидирует со счётом 29:14. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Apple Inc.

AAPLNASDAQ

304,99 $+2,74 $ (+0,91%)

Технологии · Электроника

Капитализация: 4,48 трлн $

ETP Rank6.7

Стоимость

3.4

Качество

8.4

Рост

7.1

Техника

7.0

Дивиденды

6.4

Прогнозы

7.0

Сезонность

7.0

Cognex Corporation

CGNXNASDAQ

64,27 $+0,90 $ (+1,42%)

Технологии · Электроника

Капитализация: 10,70 млрд $

ETP Rank6.5

Стоимость

2.2

Качество

7.3

Рост

7.0

Техника

10.0

Дивиденды

7.4

Прогнозы

5.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

AAPLCGNX

Фундаментальный анализ

AAPL торгуется с P/E 36.27, тогда как CGNX — с P/E 74.03. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Балансовая оценка: P/B CGNX — 7.13, у AAPL — 41.75. EV/EBITDA AAPL — 27.99, у CGNX — 46.34. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE AAPL — 146.69%, у CGNX — 9.56%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. AAPL удерживает чистую маржу на уровне 27.15%, опережая CGNX (13.62%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у AAPL — 0.80, у CGNX — 0.05. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

AAPLCGNX

Показатель	AAPL	CGNX
Мультипликаторы оценки
P/E	36.27	74.03
P/B	41.75	7.13
P/S	9.83	10.07
PEG	1.25	3.00
EV/EBITDA	27.99	46.34
Рентабельность
ROE	146.69%	9.56%
ROA	33.03%	7.11%
Валовая маржа	47.86%	68.02%
Операц. маржа	32.64%	18.76%
Чистая маржа	27.15%	13.62%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.80	0.05
Текущая ликв.	1.07	3.55
Быстрая ликв.	1.02	2.84
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.35%	0.52%
Коэфф. выплат	12.69%	38.78%
EPS	$8.33	$0.86
Балансовая стоим.	$7.24	$8.88

Технический анализ

CGNX набирает 79 из 100 по техническому скорингу, AAPL — 72 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): AAPL — 74.9 (зона перекупленности), CGNX — 59.3 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. AAPL и CGNX находятся выше 50-дневной скользящей средней (+12.6% и +15.4% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: AAPL — 31.3 (выраженный тренд), CGNX — 33.7 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете AAPL стабильнее (0.96 vs 1.58). Дневная волатильность (ATR%) CGNX составляет 4.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

AAPLCGNX

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AAPL	CGNX
Осцилляторы
RSI (14)	74.86	59.31
Stochastic %K	98.03	50.92
CCI (20)	97.86	37.28
MFI	81.31	67.26
Williams %R	-1.97	-49.08
MACD гистограмма	0.84	-0.21
Momentum (10)	15.71	1.11
Тренд
ADX	31.27	33.70
Цена vs EMA 9	+2.02%	+0.86%
Цена vs EMA 20	+4.97%	+4.24%
Цена vs SMA 50	+12.61%	+15.42%
Цена vs SMA 200	+16.02%	+37.74%
Объём
CMF	0.20	0.07
Volume Ratio	117.17	84.20
Волатильность и статистика
Beta	0.96	1.58
ATR %	1.82%	4.44%
Sharpe (1г)	1.55	1.43
RS Rating	77.00	89.00
52w от хая	-0.18	-11.86
BB ширина	16.64	32.04

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): AAPL — 416,16 млрд $, CGNX — 994,36 млн $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: AAPL — 112,01 млрд $, CGNX — 114,44 млн $. AAPL генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): AAPL — 98,77 млрд $, CGNX — 236,77 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	AAPL	CGNX
Выручка	416,16 млрд $	994,36 млн $
Чистая прибыль	112,01 млрд $	114,44 млн $
EPS (TTM)	$7.49	$0.68
Операц. Cash Flow	111,48 млрд $	245,51 млн $
Free Cash Flow	98,77 млрд $	236,77 млн $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность AAPL — 0.35%, CGNX — 0.52%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: AAPL — 13 лет, CGNX — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AAPL — 12.69%, CGNX — 38.78%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	AAPL	CGNX
Див. доходность	0.35%	0.52%
Годовые дивиденды	$0.53	$0.17
Коэфф. выплат	12.69%	38.78%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-9.33%	-7.05%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для AAPL — июле (+6.40%), для CGNX — июле (+9.71%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: AAPL — сентябрь (-2.00%), CGNX — октябрь (-1.73%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: май, июнь, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у AAPL: +22.28% против +19.46%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

AAPL

+0.7

-0.6

-0.1

+1.1

+1.5

+3.6

+6.4

+5.8

-2.0

+2.8

+2.5

+0.6

CGNX

+2.0

+2.9

-0.2

+0.6

+2.1

+1.7

+9.7

+1.0

+0.5

-1.7

+2.4

-1.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Apple Inc. или Cognex Corporation?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Apple Inc.: P/E 36.27 против 74.03. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — AAPL или CGNX?

Рентабельность собственного капитала (ROE): AAPL — 146.69%, CGNX — 9.56%. Преимущество у AAPL.

Какие дивиденды у Apple Inc. и Cognex Corporation?

Обе компании платят дивиденды. Доходность AAPL — 0.35%, CGNX — 0.52%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Apple Inc. или Cognex Corporation?

Выручка AAPL за TTM — 416,16 млрд $, CGNX — 994,36 млн $. AAPL генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — AAPL или CGNX?

Чистая маржа AAPL — 27.15%, CGNX — 13.62%. AAPL оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — AAPL или CGNX?

Технический скоринг: AAPL — 72/100, CGNX — 79/100. CGNX имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AAPL или CGNX?

Однозначного ответа нет. Счёт 29:14 в пользу AAPL по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией