Сравнение AAON vs ACM
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует ACM с P/E 16,25 (у AAON — 78,73). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу ACM: 0,55 vs 5,78 у AAON. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B ACM — 3,87, у AAON — 9,99. EV/EBITDA ACM — 8,87, у AAON — 39,27. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE ACM — 21,32%, у AAON — 13,40%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. AAON удерживает чистую маржу на уровне 7,30%, опережая ACM (3,16%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у AAON — 0,48, у ACM — 1,47. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | AAON | ACM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 78,73 | 16,25 | |
| P/B | 9,99 | 3,87 | |
| P/S | 5,78 | 0,55 | |
| PEG | -3,07 | -1,79 | |
| EV/EBITDA | 39,27 | 8,87 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 13,40% | 21,32% | |
| ROA | 6,60% | 4,21% | |
| Валовая маржа | 26,24% | 7,73% | |
| Операц. маржа | 10,40% | 6,38% | |
| Чистая маржа | 7,30% | 3,16% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,48 | 1,47 | |
| Текущая ликв. | 2,62 | 1,11 | |
| Быстрая ликв. | 1,75 | 1,11 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,35% | 1,74% | |
| Коэфф. выплат | 27,65% | 28,61% | |
| EPS | $1,44 | $3,93 | |
| Балансовая стоим. | $11,43 | $19,23 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 24/100 и 29/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Осциллятор RSI у AAON составляет 41,7 (нейтральная зона), у ACM — 43,4 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: AAON на -9,4%, ACM на -5,8%. Это медвежий краткосрочный сигнал. AAON выше SMA 200 (+13,9%), ACM — ниже (-29,3%). Долгосрочный тренд в пользу AAON. ADX: AAON — 23,9 (слабый тренд), ACM — 15,2 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. ACM менее волатилен — бета 0,90 против 2,08 у AAON. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) AAON составляет 6,5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | AAON | ACM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 41,72 | 43,42 | |
| Stochastic %K | 28,36 | 36,23 | |
| CCI (20) | -86,06 | -54,89 | |
| MFI | 37,75 | 49,98 | |
| Williams %R | -71,64 | -63,77 | |
| MACD гистограмма | -2,09 | 0,14 | |
| Momentum (10) | -19,10 | -1,89 | |
| Тренд | |||
| ADX | 23,94 | 15,22 | |
| Цена vs EMA 9 | -0,59% | -0,30% | |
| Цена vs EMA 20 | -5,35% | -1,47% | |
| Цена vs SMA 50 | -9,44% | -5,75% | |
| Цена vs SMA 200 | +13,94% | -29,30% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,17 | -0,05 | |
| Volume Ratio | 87,79 | 86,34 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 2,08 | 0,90 | |
| ATR % | 6,50% | 3,24% | |
| Sharpe (1г) | 0,79 | -1,59 | |
| RS Rating | 77,00 | 7,00 | |
| 52w от хая | -23,98 | -49,64 | |
| BB ширина | 32,32 | 6,59 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): AAON — 1,44 млрд $, ACM — 16,14 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу AAON: +20,10% г/г vs +0,20%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: AAON — 107,59 млн $, ACM — 561,77 млн $. ACM генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): AAON — -191,42 млн $, ACM — 684,93 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | AAON | ACM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,44 млрд $ | 16,14 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +20.10% | +0.20% | |
| Чистая прибыль | 107,59 млн $ | 561,77 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -36.20% | +39.70% | |
| EPS (TTM) | $1,32 | $4,24 | |
| Операц. Cash Flow | -861000 $ | 821,60 млн $ | |
| Free Cash Flow | -191,42 млн $ | 684,93 млн $ |
Дивиденды
AAON и ACM — дивидендные акции. Доходность: AAON — 0,35%, ACM — 1,74%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: AAON — 21 лет, ACM — 5 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AAON — 27,65%, ACM — 28,61%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | AAON | ACM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 0,35% | 1,74% | |
| Годовые дивиденды | $0,20 | $0,93 | |
| Коэфф. выплат | 27,65% | 28,61% | |
| Лет выплат | 21 | 5 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -12,05% | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность AAON приходится на ноябре (+8,64%), а ACM — на ноябре (+7,58%). Наименее удачные месяцы: AAON — декабрь (-1,33%), ACM — май (-2,76%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, июль, сентябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у AAON: +26,01% против +13,14%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — AAON, Inc. или Aecom?
У кого выше рентабельность — AAON или ACM?
Какие дивиденды у AAON, Inc. и Aecom?
Какая компания крупнее по выручке — AAON, Inc. или Aecom?
У кого выше маржинальность — AAON или ACM?
Какая акция лучше по технике — AAON или ACM?
Что лучше купить — AAON или ACM?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 12.07.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией