Сравнение AAOI vs GFS
Динамика цен
Фундаментальный анализ
AAOI имеет отрицательный P/E (-155,45), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — GFS прибылен с P/E 40,77. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По соотношению цены к выручке (P/S) GFS оценён ниже: 4,61 против 16,21. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B GFS — 2,73, у AAOI — 7,04. AAOI работает в убыток — ROE -6,14%, тогда как GFS показывает рентабельность 6,66%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа AAOI (-8,55%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у AAOI — 0,16, у GFS — 0,15. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | AAOI | GFS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -155,45 | 40,77 | |
| P/B | 7,04 | 2,73 | |
| P/S | 16,21 | 4,61 | |
| PEG | -1,44 | 0,01 | |
| EV/EBITDA | -478,75 | 14,36 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -6,14% | 6,66% | |
| ROA | -2,77% | 4,60% | |
| Валовая маржа | 29,64% | 26,40% | |
| Операц. маржа | -11,57% | 12,08% | |
| Чистая маржа | -8,55% | 11,37% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,16 | 0,15 | |
| Текущая ликв. | 3,83 | 2,59 | |
| Быстрая ликв. | 3,03 | 1,87 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 0,21% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 0,00% | |
| EPS | -$0,57 | $1,40 | |
| Балансовая стоим. | $14,56 | $21,17 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 27/100 и 30/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: AAOI — 36,8, GFS — 30,6. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: AAOI на -35,9%, GFS на -24,3%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: AAOI — 25,4 (выраженный тренд), GFS — 25,5 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета GFS — 2,14, AAOI — 3,95. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) AAOI составляет 16,3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | AAOI | GFS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 36,82 | 30,55 | |
| Stochastic %K | 17,96 | 8,36 | |
| CCI (20) | -124,78 | -124,79 | |
| MFI | 32,01 | 17,76 | |
| Williams %R | -82,04 | -91,64 | |
| MACD гистограмма | -1,97 | -2,00 | |
| Momentum (10) | -18,54 | -12,36 | |
| Тренд | |||
| ADX | 25,36 | 25,52 | |
| Цена vs EMA 9 | -10,29% | -10,17% | |
| Цена vs EMA 20 | -20,26% | -17,31% | |
| Цена vs SMA 50 | -35,91% | -24,33% | |
| Цена vs SMA 200 | +18,37% | +13,51% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,13 | -0,10 | |
| Volume Ratio | 91,57 | 109,96 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 3,95 | 2,14 | |
| ATR % | 16,33% | 8,40% | |
| Sharpe (1г) | 1,52 | 0,81 | |
| RS Rating | 98,00 | 77,00 | |
| 52w от хая | -56,17 | -37,89 | |
| BB ширина | 59,24 | 53,93 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: AAOI генерирует 455,71 млн $, GFS — 6,79 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: AAOI — +82,80%, GFS — +0,60%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. AAOI убыточен (чистая прибыль -38,23 млн $), тогда как GFS генерирует прибыль (885 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): AAOI — -353,58 млн $, GFS — 1,01 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | AAOI | GFS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 455,71 млн $ | 6,79 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +82.80% | +0.60% | |
| Чистая прибыль | -38,23 млн $ | 885 млн $ | |
| EPS (TTM) | -$0,64 | $1,59 | |
| Операц. Cash Flow | -174,43 млн $ | 1,73 млрд $ | |
| Free Cash Flow | -353,58 млн $ | 1,01 млрд $ |
Дивиденды
GFS выплачивает дивиденды с доходностью 0,21% годовых, тогда как AAOI дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. GFS выплачивает дивиденды 1 лет подряд, тогда как AAOI не имеет дивидендной истории.
| Показатель | AAOI | GFS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 0,21% | |
| Годовые дивиденды | — | $0,12 | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0 | 1 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет AAOI показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+20,60%), GFS — в ноябре (+13,98%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: AAOI — март (-9,00%), GFS — август (-3,27%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: февраль, апрель, май, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у AAOI: +67,19% против +26,50%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Applied Optoelectronics, Inc. или GLOBALFOUNDRIES Inc.?
У кого выше рентабельность — AAOI или GFS?
Какие дивиденды у Applied Optoelectronics, Inc. и GLOBALFOUNDRIES Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Applied Optoelectronics, Inc. или GLOBALFOUNDRIES Inc.?
Какая акция лучше по технике — AAOI или GFS?
Что лучше купить — AAOI или GFS?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 19.07.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией