Сравнение AAOI vs CRUS
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у AAOI отрицательный (-182,03) — компания генерирует убытки. CRUS прибылен, P/E составляет 18,56. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По P/S (цена/выручка) CRUS дешевле: 3,80 против 18,98. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) CRUS дешевле: 3,59 против 8,24. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. ROE AAOI отрицательный (-6,14%), что говорит об убыточности. CRUS генерирует прибыль с ROE 20,21%. По этому критерию преимущество однозначно. AAOI убыточен — чистая маржа -8,55%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: AAOI — 0,16, CRUS — 0,06. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | AAOI | CRUS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -182,03 | 18,56 | |
| P/B | 8,24 | 3,59 | |
| P/S | 18,98 | 3,80 | |
| PEG | -1,68 | 0,63 | |
| EV/EBITDA | -563,45 | 12,58 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -6,14% | 20,21% | |
| ROA | -2,77% | 16,65% | |
| Валовая маржа | 29,64% | 52,78% | |
| Операц. маржа | -11,57% | 23,05% | |
| Чистая маржа | -8,55% | 20,75% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,16 | 0,06 | |
| Текущая ликв. | 3,83 | 7,37 | |
| Быстрая ликв. | 3,03 | 6,13 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 0,00% | |
| EPS | -$0,57 | $8,15 | |
| Балансовая стоим. | $14,56 | $41,87 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 22/100 и 26/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. RSI(14): AAOI — 39,2 (нейтральная зона), CRUS — 42,6 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: AAOI на -27,7%, CRUS на -7,4%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: AAOI — 22,8 (слабый тренд), CRUS — 17,0 (нет тренда). По бете CRUS стабильнее (1,18 vs 3,94). Дневная волатильность (ATR%) AAOI составляет 14,8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | AAOI | CRUS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 39,22 | 42,62 | |
| Stochastic %K | 14,13 | 30,98 | |
| CCI (20) | -97,73 | -43,44 | |
| MFI | 29,89 | 32,34 | |
| Williams %R | -85,87 | -69,02 | |
| MACD гистограмма | -3,06 | -0,14 | |
| Momentum (10) | -18,62 | -3,62 | |
| Тренд | |||
| ADX | 22,76 | 17,03 | |
| Цена vs EMA 9 | -5,68% | +0,51% | |
| Цена vs EMA 20 | -15,01% | -2,06% | |
| Цена vs SMA 50 | -27,72% | -7,39% | |
| Цена vs SMA 200 | +42,03% | +7,31% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,10 | -0,18 | |
| Volume Ratio | 56,24 | 85,95 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 3,94 | 1,18 | |
| ATR % | 14,77% | 3,98% | |
| Sharpe (1г) | 1,66 | 1,01 | |
| RS Rating | 98,00 | 76,00 | |
| 52w от хая | -48,68 | -16,66 | |
| BB ширина | 60,82 | 19,33 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): AAOI — 455,71 млн $, CRUS — 2 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. AAOI растёт быстрее по выручке: +82,80% год к году против +5,30% у CRUS. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. По чистой прибыли ситуация полярная: CRUS зарабатывает 414,41 млн $, а AAOI фиксирует убыток (-38,23 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: AAOI генерирует -353,58 млн $, CRUS — 636,61 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | AAOI | CRUS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 455,71 млн $ | 2 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +82.80% | +5.30% | |
| Чистая прибыль | -38,23 млн $ | 414,41 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | +25.00% | — |
| EPS (TTM) | -$0,64 | $8,10 | |
| Операц. Cash Flow | -174,43 млн $ | 650,60 млн $ | |
| Free Cash Flow | -353,58 млн $ | 636,61 млн $ |
Дивиденды
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.
| Показатель | AAOI | CRUS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для AAOI — ноябре (+20,60%), для CRUS — июле (+7,59%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для AAOI — март (-9,00%), для CRUS — сентябрь (-2,52%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Оба тикера сильны в: январь, май, июнь, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у AAOI: +67,19% против +20,26%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Applied Optoelectronics, Inc. или Cirrus Logic, Inc.?
У кого выше рентабельность — AAOI или CRUS?
Какие дивиденды у Applied Optoelectronics, Inc. и Cirrus Logic, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Applied Optoelectronics, Inc. или Cirrus Logic, Inc.?
Какая акция лучше по технике — AAOI или CRUS?
Что лучше купить — AAOI или CRUS?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 12.07.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией