Сравнение AAL vs SKYW
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, SKYW выглядит привлекательнее: 9,10 против 48,32. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. По P/S (цена/выручка) AAL дешевле: 0,18 против 0,94. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. EV/EBITDA SKYW — 4,45, у AAL — 10,55. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. AAL работает в убыток — ROE -5,17%, тогда как SKYW показывает рентабельность 16,00%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. SKYW удерживает чистую маржу на уровне 10,42%, опережая AAL (0,36%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у AAL — -8,56, у SKYW — 0,25. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности AAL ниже 1 (0,49), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | AAL | SKYW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 48,32 | 9,10 | |
| P/B | -2,43 | 1,42 | |
| P/S | 0,18 | 0,94 | |
| PEG | -0,69 | 0,49 | |
| EV/EBITDA | 10,55 | 4,45 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -5,17% | 16,00% | |
| ROA | 0,32% | 5,85% | |
| Валовая маржа | 21,80% | 32,75% | |
| Операц. маржа | 3,03% | 14,61% | |
| Чистая маржа | 0,36% | 10,42% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | -8,56 | 0,25 | |
| Текущая ликв. | 0,49 | 0,62 | |
| Быстрая ликв. | 0,38 | 0,51 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 0,00% | |
| EPS | $0,31 | $10,74 | |
| Балансовая стоим. | -$6,17 | $68,31 | |
Технический анализ
SKYW набирает 60 из 100 по техническому скорингу, AAL — 46 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): AAL — 39,1 (нейтральная зона), SKYW — 54,2 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: SKYW выше на 7,5%, AAL — ниже на -0,1%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: AAL — 27,7 (выраженный тренд), SKYW — 25,5 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете SKYW стабильнее (1,38 vs 1,83). Дневная волатильность (ATR%) AAL составляет 4,8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | AAL | SKYW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 39,13 | 54,23 | |
| Stochastic %K | 0,91 | 35,45 | |
| CCI (20) | -141,53 | -3,50 | |
| MFI | 29,12 | 34,51 | |
| Williams %R | -99,09 | -64,55 | |
| MACD гистограмма | -0,40 | -0,36 | |
| Momentum (10) | -2,94 | 0,35 | |
| Тренд | |||
| ADX | 27,69 | 25,53 | |
| Цена vs EMA 9 | -6,69% | -1,14% | |
| Цена vs EMA 20 | -7,54% | +0,53% | |
| Цена vs SMA 50 | -0,05% | +7,51% | |
| Цена vs SMA 200 | +10,46% | +1,17% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,15 | 0,02 | |
| Volume Ratio | 115,68 | 96,72 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1,83 | 1,38 | |
| ATR % | 4,77% | 3,14% | |
| Sharpe (1г) | 0,52 | -0,41 | |
| RS Rating | 61,00 | 24,00 | |
| 52w от хая | -20,28 | -21,55 | |
| BB ширина | 22,87 | 8,78 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): AAL — 54,63 млрд $, SKYW — 4,06 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. SKYW растёт быстрее по выручке: +15,00% год к году против +0,80% у AAL. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: AAL — 111 млн $, SKYW — 428,33 млн $. SKYW генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): AAL — -680 млн $, SKYW — 287 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | AAL | SKYW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 54,63 млрд $ | 4,06 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +0.80% | +15.00% | |
| Чистая прибыль | 111 млн $ | 428,33 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -86.90% | +32.60% | |
| EPS (TTM) | $0,17 | $10,62 | |
| Операц. Cash Flow | 3,10 млрд $ | 940,36 млн $ | |
| Free Cash Flow | -680 млн $ | 287 млн $ |
Дивиденды
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль. Стаж непрерывных выплат: AAL — 7 лет, SKYW — 14 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | AAL | SKYW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $0,10 | $0,14 | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 7 | 14 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -24,21% | -2,64% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для AAL — ноябре (+6,88%), для SKYW — ноябре (+11,33%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: AAL — март (-7,45%), SKYW — декабрь (-2,82%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, май, июнь, октябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у SKYW: +28,10% против +5,84%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — American Airlines Group Inc. или SkyWest, Inc.?
У кого выше рентабельность — AAL или SKYW?
Какие дивиденды у American Airlines Group Inc. и SkyWest, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — American Airlines Group Inc. или SkyWest, Inc.?
У кого выше маржинальность — AAL или SKYW?
Какая акция лучше по технике — AAL или SKYW?
Что лучше купить — AAL или SKYW?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 19.07.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией