Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Сравнение CDNS vs EEFT

Тикер 1

Тикер 2

CDNS24

15EEFT

Cadence Design Systems, Inc. (CDNS) и Euronet Worldwide, Inc. (EEFT) представляют одну индустрию — «Программное обеспечение». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации CDNS крупнее в 33,2× (89,08 млрд $ vs 2,69 млрд $). По мультипликатору P/E EEFT оценён рынком дешевле: 9,73 против 63,93 у CDNS. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. ROE EEFT — 23,02%, у CDNS — 22,88%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. CDNS удерживает чистую маржу на уровне 23,61%, опережая EEFT (6,59%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 32/100 и 29/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. CDNS побеждает по числу метрик: 24 против 15 у EEFT. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Cadence Design Systems, Inc.

CDNSNASDAQ

$323,47-$1,35 (-0,42%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 89,08 млрд $

ETP Rank5.5

Стоимость

4.7

Качество

7.1

Рост

7.2

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

7.0

Euronet Worldwide, Inc.

EEFTNASDAQ

$70,55-$2,65 (-3,62%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 2,69 млрд $

ETP Rank5.8

Стоимость

10.0

Качество

4.6

Рост

6.7

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

CDNSEEFT

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует EEFT с P/E 9,73 (у CDNS — 63,93). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) EEFT оценён ниже: 0,61 против 15,26. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B EEFT — 2,17, у CDNS — 12,88. EV/EBITDA EEFT — 3,27, у CDNS — 41,29. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует EEFT (23,02% vs 22,88%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа CDNS — 23,61%, у EEFT — 6,59%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка EEFT значительно выше: D/E 2,28 vs 0,36 у CDNS. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.

CDNSEEFT

Показатель	CDNS	EEFT
Мультипликаторы оценки
P/E	63,93	9,73
P/B	12,88	2,17
P/S	15,26	0,61
PEG	1,77	-1,63
EV/EBITDA	41,29	3,27
Рентабельность
ROE	22,88%	23,02%
ROA	11,41%	4,44%
Валовая маржа	88,50%	33,76%
Операц. маржа	30,83%	11,55%
Чистая маржа	23,61%	6,59%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0,36	2,28
Текущая ликв.	1,74	1,37
Быстрая ликв.	1,53	1,37
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0,00%	0,00%
Коэфф. выплат	0,00%	0,00%
EPS	$5,05	$7,62
Балансовая стоим.	$25,12	$32,88

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 32/100 и 29/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: CDNS — 36,5, EEFT — 42,2. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: CDNS на -10,0%, EEFT на -3,8%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: CDNS — 17,3 (нет тренда), EEFT — 17,2 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета EEFT — 0,75, CDNS — 1,62. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) EEFT составляет 4,1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CDNSEEFT

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CDNS	EEFT
Осцилляторы
RSI (14)	36,52	42,19
Stochastic %K	12,71	11,83
CCI (20)	-101,64	-87,86
MFI	26,97	30,20
Williams %R	-87,29	-88,17
MACD гистограмма	-0,12	-0,65
Momentum (10)	-12,68	-2,92
Тренд
ADX	17,25	17,24
Цена vs EMA 9	-1,56%	-2,97%
Цена vs EMA 20	-3,76%	-4,78%
Цена vs SMA 50	-10,02%	-3,75%
Цена vs SMA 200	-1,21%	-2,62%
Объём
CMF	-0,36	-0,10
Volume Ratio	79,27	57,42
Волатильность и статистика
Beta	1,62	0,75
ATR %	3,81%	4,10%
Sharpe (1г)	-0,13	-0,82
RS Rating	28,00	13,00
52w от хая	-22,37	-28,39
BB ширина	8,21	20,93

Финансовая отчётность

По объёму выручки: CDNS генерирует 5,30 млрд $, EEFT — 4,24 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: CDNS — +14,10%, EEFT — +6,40%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: CDNS — 1,11 млрд $, EEFT — 309,50 млн $. CDNS генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CDNS — 1,59 млрд $, EEFT — 410,80 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	CDNS	EEFT
Выручка	5,30 млрд $	4,24 млрд $
Рост выручки (г/г)	+14.10%	+6.40%
Чистая прибыль	1,11 млрд $	309,50 млн $
Рост прибыли (г/г)	+5.10%	+1.10%
EPS (TTM)	$4,09	$7,87
Операц. Cash Flow	1,73 млрд $	536,30 млн $
Free Cash Flow	1,59 млрд $	410,80 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	CDNS	EEFT
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0	0
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет CDNS показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+4,79%), EEFT — в ноябре (+6,47%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: CDNS — сентябрь (-1,74%), EEFT — сентябрь (-4,87%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, май, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у CDNS: +28,56% против +3,78%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CDNS

+1,4

+2,6

+1,6

+4,4

+4,6

+2,3

+4,5

+2,1

-1,7

+1,4

+4,8

+0,7

EEFT

+4,1

+0,5

-1,0

+1,5

+4,0

-4,5

-1,3

+0,9

-4,9

-3,8

+6,5

+1,7

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Cadence Design Systems, Inc. или Euronet Worldwide, Inc.?

Мультипликатор P/E у Euronet Worldwide, Inc. ниже (9,73 vs 63,93), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — CDNS или EEFT?

Рентабельность собственного капитала (ROE): CDNS — 22,88%, EEFT — 23,02%. По рентабельности компании сопоставимы.

Какие дивиденды у Cadence Design Systems, Inc. и Euronet Worldwide, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Cadence Design Systems, Inc. или Euronet Worldwide, Inc.?

Выручка CDNS за TTM — 5,30 млрд $, EEFT — 4,24 млрд $. CDNS генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — CDNS или EEFT?

Чистая маржа CDNS — 23,61%, EEFT — 6,59%. CDNS оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — CDNS или EEFT?

Технический скоринг: CDNS — 32/100, EEFT — 29/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CDNS или EEFT?

Однозначного ответа нет. Счёт 24:15 в пользу CDNS по 45 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 18.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией